عملة مستقرة: الفرصة السوقية التالية التي تبلغ تريليون دولار
تعتبر تقنية البلوكشين في جوهرها امتدادًا لسيناريوهات الدفع. في سوق العملات المشفرة، لا تقتصر عملة مستقرة على كونها ذات أهمية كبيرة فحسب، بل تلعب أيضًا دورًا متزايد الأهمية في مجالات الدفع العالمية والتسويات عبر الحدود. حاليًا، لا تزال عملات مستقرة المركزية تحتفظ بأكثر من 90% من حصة السوق، حيث تعتبر USDT الرائدة المطلقة في السوق. على الرغم من أن إجمالي إصدار العملات المستقرة قد تجاوز 150 مليار دولار، إلا أنه مقارنةً بتقرير الاحتياطي الفيدرالي لعام 2024 الذي يتحدث عن كمية M1 النقدية البالغة 20 تريليون دولار، فإن القيمة السوقية للعملات المستقرة تمثل فقط 0.75%. وهذا يدل على أن هناك مجالًا كبيرًا لتطوير العملات المستقرة في مجال الدفع. إن إطلاق بروتوكول Taproot Assets يفتح آفاقًا واسعة لتطبيق العملات المستقرة في سيناريوهات الدفع الصغيرة عالية التردد، كما يشير إلى أن اعتماد العملات المستقرة كوسيلة دفع اعتيادية قد يكون وشيكًا.
عملة مستقرة：未来金融的万亿美元赛道
تظهر التطورات المزدهرة في سوق العملات المستقرة إمكانياتها لتصبح سوقًا بقيمة تريليون دولار في مجال المالية المستقبلية. حاليًا، تجاوزت القيمة السوقية للعملات المستقرة 160 مليار دولار، وبلغ حجم التداول اليومي أكثر من 100 مليار دولار. تقوم حكومات عدة دول بوضع سياسات وقوانين ذات صلة، بينما تتنبأ العديد من المؤسسات بأن العملات المستقرة ستقود سوقًا جديدًا بقيمة تريليون دولار، حيث تأتي نقطة النمو الرئيسية من استخدامها الواسع في المدفوعات العالمية.
يمكن تقسيم العملات المستقرة إلى نوعين: مركزية وغير مركزية. في الوقت الحالي، تهيمن العملات المستقرة المركزية على السوق، حيث أصدرت USDT و USDC عملات مستقرة بقيمة 114.46 مليار دولار و 34.15 مليار دولار على التوالي. شركة Tether حققت 4.5 مليار دولار من الأرباح الإجمالية بفضل 125 موظفًا فقط. هذا السوق المغري جذب العديد من المؤسسات الكبرى لدخول السوق:
أصدرت بلاك روك صندوقًا رمزيًا BUIDL على إيثريوم، يهدف إلى تقديم قيمة مستقرة وكسب العوائد، ليصبح صندوقًا رمزيًا كبيرًا بقيمة سوقية تصل إلى 384 مليون دولار.
تهدف شركة Jingdong Coin Chain Technology إلى إصدار عملة مشفرة مستقرة مربوطة بالدولار هونغ كونغ 1:1 في هونغ كونغ.
على الرغم من أن العملات المستقرة تلعب دورًا مهمًا في تداول العملات المشفرة وDeFi، إلا أن دمجها مع الاقتصاد الحقيقي لا يزال في مراحله الأولى. على المدى الطويل، فإن أكثر السيناريوهات الواعدة لاستخدام العملات المستقرة هو في مجال المدفوعات، وخاصة المدفوعات عبر الحدود. تتضمن المدفوعات التقليدية عبر الحدود العديد من الوسطاء، مما يؤدي إلى تكاليف مرتفعة وأوقات تسوية طويلة. لا توفر العملات المستقرة خيارًا أفضل فحسب، بل أصبحت أيضًا قناة مهمة لمشاركة الاقتصاد. مع تحسين التنظيم تدريجيًا، ستصبح مكانة العملات المستقرة في مشهد المدفوعات العالمية أكثر أهمية. في المستقبل، مع الاعتماد الواسع على العملات المستقرة في مجال المدفوعات، من المتوقع أن تتكامل مع DeFi، مما يؤدي إلى ظهور PayFi، وتحقيق التشغيل البيني، والبرمجة، والتركيب في سيناريوهات الدفع، مما يخلق نماذج جديدة للتمويل وتجارب منتجات لا تستطيع المالية التقليدية تحقيقها.
بروتوكول Taproot Assets والشبكة الكهربائية: بنية تحتية لشبكة الدفع العالمية
حاليًا، عملة مستقرة تتداول بشكل رئيسي على شبكات بلوكتشين الإيثريوم وTRON، لكن رسوم المعاملات على هذه الشبكات عادة ما تتجاوز 1 دولار، ووقت التأكيد يتجاوز دقيقة واحدة. بالمقارنة، تتمتع شبكة البرق بمزايا أسرع وأقل تكلفة وأعلى قدرة على التوسع.
مقدمة عن شبكة البرق
شبكة البرق هي أول خطة توسيع من الطبقة الثانية ناضجة لشبكة البيتكوين. قامت عدة فرق بما في ذلك Lightning Labs و Blockstream و ACINQ بتطوير شبكة البرق بشكل مستقل. بروتوكول إصدار الأصول Taproot هو بالضبط بروتوكول إصدار الأصول الذي طورته Lightning Labs.
تقوم شبكة Lightning بتحقيق معاملات سريعة من خلال إنشاء قنوات حالة ثنائية الاتجاه. يقوم الطرفان في المعاملة بإنشاء عنوان متعدد التوقيع على السلسلة، يمكنهما من تحويل أو سحب البيتكوين ضمن حد معين. خلال عملية المعاملة، يرسل الطرفان بيانات القفل ويسجلان الحساب، مما يسمح بالدفع المتكرر. في وقت التسوية النهائية، يتم بث نتيجة المعاملة إلى البلوكشين. هذه الآلية تتيح للمستخدمين إجراء معاملات غير محدودة خارج السلسلة، دون التسبب في ازدحام شبكة البيتكوين، بينما تعتمد أيضًا على أمان شبكة البيتكوين.
مزايا شبكة البرق كالبنية التحتية العالمية للدفع
على مدار 9 سنوات من تشغيل شبكة البرق، تم تأسيسها على شبكة بيتكوين، ولديها أكثر من 57000 عقدة وآلية إثبات العمل، مما يضمن مستوى عالٍ من الأمان. حاليًا، تمتلك شبكة البرق أكثر من 5000 بيتكوين من السعة، وأكثر من 18000 عقدة و50000 قناة. من خلال إنشاء قنوات دفع ثنائية الاتجاه، تم تحقيق معاملات فورية ومنخفضة التكلفة. يقوم مزودو الدفع والتجار في جميع أنحاء العالم بتكامل واستخدام شبكة البرق بكثافة، مما يجعلها تدريجياً الحل اللامركزي الأكثر توافقاً في الدفع العالمي.
أدى إطلاق بروتوكول Taproot Assets إلى سد الفجوة الأخيرة في شبكة Lightning. قبل ذلك، كانت شبكة Lightning تدعم فقط البيتكوين كعملة دفع، مما جعل سيناريوهات الاستخدام محدودة. على الرغم من وجود بعض بروتوكولات الإصدار على الطبقة الأولى من البيتكوين، مثل Atomical و BRC20 المستندة إلى Ordinals، إلا أنها لم تدعم الدخول المباشر إلى شبكة Lightning. يحل بروتوكول Taproot Assets هذه المشكلة، حيث يسمح بإصدار رموز مخصصة وعملة مستقرة مرتبطة بالعملات القانونية، ويكون متوافقًا تمامًا مع شبكة Lightning.
هذا يعني أنه سيكون هناك العديد من الأصول الجديدة القائمة على شبكة البيتكوين (خاصة عملة مستقرة) التي ستتداول في شبكة لايتنينغ، مما يعزز من تأثير شبكة لايتنينغ في مجال المدفوعات العالمية. بالاعتماد على أمان البيتكوين وخصائصه اللامركزية، فإن "تحويل الدولار والأصول المالية العالمية إلى بيتكوين" الذي اقترحته Lightning Labs أصبح واقعًا. إطلاق بروتوكول شبكة Taproot Assets يمثل بداية الاستخدام الرسمي للعملة المستقرة في سيناريوهات الدفع التي تصل إلى تريليونات.
شرح بروتوكول أصول Taproot
تستند آلية عمل بروتوكول Taproot Assets (المختصر TA) إلى نموذج UTXO الخاص بالبيتكوين وتعتمد على ترقية Taproot لشبكة البيتكوين. هذان العنصران الرئيسيان يدفعان التشغيل الفعال للبروتوكول.
مقارنة نموذج UTXO ونموذج الحساب
UTXO (مخرجات المعاملات غير المنفقة) هي الأساس الذي تم بناءه عليه بروتوكولات Bitcoin Layer 2 مثل Ordi و Runes. على عكس معظم سلاسل الكتل العامة التي تتبنى نموذج الحساب، يمكن تشبيه نموذج UTXO بمحفظة تحتفظ بالشيكات القابلة للصرف. بينما تعتبر شبكة Bitcoin بمثابة البنك الذي يمكنه صرف هذه الشيكات، من خلال المعاملات التي يقوم بها المستخدمون لتحديث الرصيد الحالي لكل عنوان.
تتميز خصائص نموذج UTXO بأنها تستبعد بشكل طبيعي مشكلة الإنفاق المزدوج، مما يوفر أمانًا أعلى. بروتوكول TA يرث تمامًا خصائص الأمان لطبقة شبكة البيتكوين، مما يتجنب مخاطر التحويلات الخاطئة أو الفائتة. بالإضافة إلى ذلك، يعتمد بروتوكول TA مفهوم الختم الواحد، مما يضمن حركة الأصول مع UTXO، مما يعزز أمان المعاملات، ويتجنب مخاطر الهجمات المزدوجة وسلوكيات الأخطاء أو الخبث التي قد تسببها المؤسسات المركزية.
معنى ترقية Taproot
ترقية بروتوكول Taproot في عام 2021 أدخلت وظائف العقود الذكية البسيطة على شبكة البيتكوين، مثل عناوين المحفظة بتنسيق P2TR التي يمكن تحقيق منطق معقد من خلال Bitscript، مما يجعل أنواع جديدة من المعاملات ممكنة. التحسين الأكثر أهمية هو تحقيق التوقيع المتعدد (المتعدد التوقيع)، مما يعزز أمان معاملات المستخدمين المؤسسيين وحماية الخصوصية، ويوفر أساسًا قويًا للتعاملات بين المؤسسات.
مبادئ التقنية لبروتوكول TA
تستخدم بروتوكولات TA طريقة أكثر كفاءة، حيث يتم وضع علامة على الأصول في كل UTXO، ويتم تخزين جذر تجزئة شجرة السيناريو فقط على السلسلة، بينما يتم الاحتفاظ بالسيناريوهات خارج السلسلة. هذه الطريقة تتجنب الحاجة إلى تسجيل تغييرات الأصول في كل معاملة كما هو الحال في Ordinals وBRC20، مما يقلل من زيادة حجم الكتلة وتراكم البيانات غير الصالحة.
تستخدم بروتوكول TA ترقية Taproot، حيث يتم تسجيل تحويل حالة الأصول في شجرة ميركل الخاصة بـ Taproot، وفي نفس الوقت تستفيد من خاصية "الختم لمرة واحدة" لـ UTXO، لتحقيق توافق على تحويل حالة الأصول على سلسلة البيتكوين. وهذا يعني أن بروتوكول TA لا يحتاج إلى تشغيل فهرس خارجي لبروتوكولات أخرى.
تستخدم بروتوكولات TA شجرة تجميع ميركل المتناثرة (MS-SMT) لإدارة حالة الأصول، وتحدد معايير تحويل حالة الأصول. من الجدير بالذكر أنه يتم كتابة فقط هاش الجذر لشجرة ميركل على سلسلة البيتكوين، بغض النظر عن حجم بيانات الأصول، تظل طول المعاملات على سلسلة البيتكوين ثابتة، مما يتجنب تلوث سلسلة البيتكوين.
تسمح بروتوكولات TA بإدخال الأصول بسلاسة إلى شبكة البيتكوين من الطبقة الثانية (Lightning Network) من خلال قنوات TA. وهذا يمكّن الأصول التي تم إصدارها عبر بروتوكول TA على سلسلة البيتكوين الأساسية، وخاصة عملة مستقرة، من الدخول في تداول شبكة Lightning. يعتمد مبدأ تنفيذ قنوات TA على قنوات الحالة، ويستند إلى عقود قفل الوقت بالهاش، مما يوسع قدرة شبكة Lightning على دعم تداول الأصول بخلاف البيتكوين.
تكاليف استخدام المستخدم ومشاكل الحفظ المركزي
على الرغم من أن بروتوكول TA يسجل فقط الجذر التجزئة للمعاملات على السلسلة للحفاظ على بساطة سلسلة البيتكوين، إلا أن هذا يتطلب أن يتم حفظ بيانات الأصول على كل عميل خارج السلسلة. يحتاج المستخدم إلى امتلاك مفتاح خاص ل UTXO المرتبطة بالأصل وبيانات الأصل ذات الصلة على شجرة ميركل لاستخدام أصول TA.
حالياً، يعتمد التنفيذ الرسمي لبروتوكول TA بشكل كبير على خدمة محفظة العقدة السريعة، ويفتقر إلى آلية إدارة الحسابات. من الصعب على المستخدمين العاديين المشاركة في بناء العقد، مما يؤدي إلى أن خدمات المحفظة على الشبكة السريعة غالباً ما تكون حلولاً مستضافة. وهذا يعني أن الأصول الجديدة التي تصدرها TA قد تُخزن أيضاً في محافظ مستضافة، ولتخزين الأصول الكبيرة وإدارتها بأمان، تحتاج إلى أسلوب أكثر لامركزية لضمان الملكية الكاملة للمستخدمين على العملة المستقرة.
ظهرت العديد من الحلول اللامركزية في السوق لتداول أصول TA على شبكة البرق. على سبيل المثال، قدمت LnFi حلاً لاستضافة سحابية، مما يسهل على المستخدمين نشر عقد شبكة البرق. بينما طور فريق BitTap محفظة ملحق المتصفح اللامركزية لـ TA، مما يوفر للمستخدمين خيار الاستضافة الذاتية.
تسمح بروتوكول المحفظة المبتكر الذي اقترحه BitTap (Bittapd) للمستخدمين بالتحكم الكامل في المفاتيح الخاصة، حيث يقوم Bittapd بالتفاعل مع Tapd نيابة عن المستخدم عند الحاجة إلى توقيع المعاملات. وهذا يمكّن المستخدمين من الاستمتاع بتجربة لامركزية وضمانات أمان مشابهة لمحفظة Metamask. يمكن للمستخدمين استخدام محفظة BitTap لتخزين وتحويل أصول العملات المستقرة على شبكة البيتكوين الرئيسية، وتحديد بحرية نقل الفكة إلى شبكة Lightning.
بروتوكول Bittapd يعمل كوكيل لامركزي لبروتوكول TA، حيث يحول نظام الحسابات المركزية الأصلي Tapd إلى حل لامركزي، ويتولى في الوقت نفسه مهام الاتصال والشبكة عند تقديم طلبات المعاملات من قبل مستخدمي المحفظة الإضافية.
! [أصول الجذر: نقطة النمو التالية لمسارات العملات المستقرة لتتجاوز تريليون قيمة سوقية](https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-cb9aaea54b9970a8a043a6dc3e1ae4b0.webp019283746574839201
ملخص
تتوسع العملات المستقرة من المشهد الضيق لتداول العملات المشفرة لتصبح خيارًا مهمًا للدفع العالمي. أصبح شبكة Lightning بفضل الرسوم المنخفضة والمعاملات السريعة، البنية التحتية المثالية لتحقيق المدفوعات العالمية. وتعزز إطلاق بروتوكول Taproot Assets من وظائف شبكة Lightning، مما يجعل إصدار وتداول العملات المستقرة على شبكة البيتكوين واقعًا، ويحل مشكلة تقلب البيتكوين الكبير، مما يعزز ملاءمتها في مجال المدفوعات.
بالنسبة لمشكلة مركزية شبكة البرق وخدمات محافظها، ظهرت في السوق حلول محافظ لامركزية مثل الحل الذي طوره فريق BitTap، والذي يوفر للمستخدمين طرق إدارة أصول أكثر أمانًا ولامركزية. وهذا يكمل الجزء الأخير من لغز أن تصبح Taproot Assets وشبكة البرق مرافق دفع عالمية.
على الرغم من أن البنية التحتية التقليدية للدفع مثل Alipay وPayPal وStripe تمتلك حجم معاملات كبير وقاعدة مستخدمين واسعة، إلا أن خصائصها المستضافة واعتمادها على أنظمة الإنترنت والبنوك المعقدة قد تؤدي إلى عدم الكفاءة وتواجه مخاطر السلوك الخبيث أو العقوبات الحكومية. في المدفوعات عبر الحدود
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
عملة مستقرة飞跃：شبكة الإضاءة与Taproot Assets开启万亿支付新篇章
عملة مستقرة: الفرصة السوقية التالية التي تبلغ تريليون دولار
تعتبر تقنية البلوكشين في جوهرها امتدادًا لسيناريوهات الدفع. في سوق العملات المشفرة، لا تقتصر عملة مستقرة على كونها ذات أهمية كبيرة فحسب، بل تلعب أيضًا دورًا متزايد الأهمية في مجالات الدفع العالمية والتسويات عبر الحدود. حاليًا، لا تزال عملات مستقرة المركزية تحتفظ بأكثر من 90% من حصة السوق، حيث تعتبر USDT الرائدة المطلقة في السوق. على الرغم من أن إجمالي إصدار العملات المستقرة قد تجاوز 150 مليار دولار، إلا أنه مقارنةً بتقرير الاحتياطي الفيدرالي لعام 2024 الذي يتحدث عن كمية M1 النقدية البالغة 20 تريليون دولار، فإن القيمة السوقية للعملات المستقرة تمثل فقط 0.75%. وهذا يدل على أن هناك مجالًا كبيرًا لتطوير العملات المستقرة في مجال الدفع. إن إطلاق بروتوكول Taproot Assets يفتح آفاقًا واسعة لتطبيق العملات المستقرة في سيناريوهات الدفع الصغيرة عالية التردد، كما يشير إلى أن اعتماد العملات المستقرة كوسيلة دفع اعتيادية قد يكون وشيكًا.
عملة مستقرة：未来金融的万亿美元赛道
تظهر التطورات المزدهرة في سوق العملات المستقرة إمكانياتها لتصبح سوقًا بقيمة تريليون دولار في مجال المالية المستقبلية. حاليًا، تجاوزت القيمة السوقية للعملات المستقرة 160 مليار دولار، وبلغ حجم التداول اليومي أكثر من 100 مليار دولار. تقوم حكومات عدة دول بوضع سياسات وقوانين ذات صلة، بينما تتنبأ العديد من المؤسسات بأن العملات المستقرة ستقود سوقًا جديدًا بقيمة تريليون دولار، حيث تأتي نقطة النمو الرئيسية من استخدامها الواسع في المدفوعات العالمية.
يمكن تقسيم العملات المستقرة إلى نوعين: مركزية وغير مركزية. في الوقت الحالي، تهيمن العملات المستقرة المركزية على السوق، حيث أصدرت USDT و USDC عملات مستقرة بقيمة 114.46 مليار دولار و 34.15 مليار دولار على التوالي. شركة Tether حققت 4.5 مليار دولار من الأرباح الإجمالية بفضل 125 موظفًا فقط. هذا السوق المغري جذب العديد من المؤسسات الكبرى لدخول السوق:
! أصول الجذر: نقطة النمو التالية لمسار العملات المستقرة لتجاوز القيمة السوقية البالغة تريليون دولار
على الرغم من أن العملات المستقرة تلعب دورًا مهمًا في تداول العملات المشفرة وDeFi، إلا أن دمجها مع الاقتصاد الحقيقي لا يزال في مراحله الأولى. على المدى الطويل، فإن أكثر السيناريوهات الواعدة لاستخدام العملات المستقرة هو في مجال المدفوعات، وخاصة المدفوعات عبر الحدود. تتضمن المدفوعات التقليدية عبر الحدود العديد من الوسطاء، مما يؤدي إلى تكاليف مرتفعة وأوقات تسوية طويلة. لا توفر العملات المستقرة خيارًا أفضل فحسب، بل أصبحت أيضًا قناة مهمة لمشاركة الاقتصاد. مع تحسين التنظيم تدريجيًا، ستصبح مكانة العملات المستقرة في مشهد المدفوعات العالمية أكثر أهمية. في المستقبل، مع الاعتماد الواسع على العملات المستقرة في مجال المدفوعات، من المتوقع أن تتكامل مع DeFi، مما يؤدي إلى ظهور PayFi، وتحقيق التشغيل البيني، والبرمجة، والتركيب في سيناريوهات الدفع، مما يخلق نماذج جديدة للتمويل وتجارب منتجات لا تستطيع المالية التقليدية تحقيقها.
بروتوكول Taproot Assets والشبكة الكهربائية: بنية تحتية لشبكة الدفع العالمية
حاليًا، عملة مستقرة تتداول بشكل رئيسي على شبكات بلوكتشين الإيثريوم وTRON، لكن رسوم المعاملات على هذه الشبكات عادة ما تتجاوز 1 دولار، ووقت التأكيد يتجاوز دقيقة واحدة. بالمقارنة، تتمتع شبكة البرق بمزايا أسرع وأقل تكلفة وأعلى قدرة على التوسع.
مقدمة عن شبكة البرق
شبكة البرق هي أول خطة توسيع من الطبقة الثانية ناضجة لشبكة البيتكوين. قامت عدة فرق بما في ذلك Lightning Labs و Blockstream و ACINQ بتطوير شبكة البرق بشكل مستقل. بروتوكول إصدار الأصول Taproot هو بالضبط بروتوكول إصدار الأصول الذي طورته Lightning Labs.
تقوم شبكة Lightning بتحقيق معاملات سريعة من خلال إنشاء قنوات حالة ثنائية الاتجاه. يقوم الطرفان في المعاملة بإنشاء عنوان متعدد التوقيع على السلسلة، يمكنهما من تحويل أو سحب البيتكوين ضمن حد معين. خلال عملية المعاملة، يرسل الطرفان بيانات القفل ويسجلان الحساب، مما يسمح بالدفع المتكرر. في وقت التسوية النهائية، يتم بث نتيجة المعاملة إلى البلوكشين. هذه الآلية تتيح للمستخدمين إجراء معاملات غير محدودة خارج السلسلة، دون التسبب في ازدحام شبكة البيتكوين، بينما تعتمد أيضًا على أمان شبكة البيتكوين.
مزايا شبكة البرق كالبنية التحتية العالمية للدفع
على مدار 9 سنوات من تشغيل شبكة البرق، تم تأسيسها على شبكة بيتكوين، ولديها أكثر من 57000 عقدة وآلية إثبات العمل، مما يضمن مستوى عالٍ من الأمان. حاليًا، تمتلك شبكة البرق أكثر من 5000 بيتكوين من السعة، وأكثر من 18000 عقدة و50000 قناة. من خلال إنشاء قنوات دفع ثنائية الاتجاه، تم تحقيق معاملات فورية ومنخفضة التكلفة. يقوم مزودو الدفع والتجار في جميع أنحاء العالم بتكامل واستخدام شبكة البرق بكثافة، مما يجعلها تدريجياً الحل اللامركزي الأكثر توافقاً في الدفع العالمي.
! أصول الجذر: نقطة النمو التالية لمسار العملة المستقرة لتجاوز القيمة السوقية البالغة تريليون دولار
أهمية بروتوكول Taproot Assets
أدى إطلاق بروتوكول Taproot Assets إلى سد الفجوة الأخيرة في شبكة Lightning. قبل ذلك، كانت شبكة Lightning تدعم فقط البيتكوين كعملة دفع، مما جعل سيناريوهات الاستخدام محدودة. على الرغم من وجود بعض بروتوكولات الإصدار على الطبقة الأولى من البيتكوين، مثل Atomical و BRC20 المستندة إلى Ordinals، إلا أنها لم تدعم الدخول المباشر إلى شبكة Lightning. يحل بروتوكول Taproot Assets هذه المشكلة، حيث يسمح بإصدار رموز مخصصة وعملة مستقرة مرتبطة بالعملات القانونية، ويكون متوافقًا تمامًا مع شبكة Lightning.
هذا يعني أنه سيكون هناك العديد من الأصول الجديدة القائمة على شبكة البيتكوين (خاصة عملة مستقرة) التي ستتداول في شبكة لايتنينغ، مما يعزز من تأثير شبكة لايتنينغ في مجال المدفوعات العالمية. بالاعتماد على أمان البيتكوين وخصائصه اللامركزية، فإن "تحويل الدولار والأصول المالية العالمية إلى بيتكوين" الذي اقترحته Lightning Labs أصبح واقعًا. إطلاق بروتوكول شبكة Taproot Assets يمثل بداية الاستخدام الرسمي للعملة المستقرة في سيناريوهات الدفع التي تصل إلى تريليونات.
شرح بروتوكول أصول Taproot
تستند آلية عمل بروتوكول Taproot Assets (المختصر TA) إلى نموذج UTXO الخاص بالبيتكوين وتعتمد على ترقية Taproot لشبكة البيتكوين. هذان العنصران الرئيسيان يدفعان التشغيل الفعال للبروتوكول.
مقارنة نموذج UTXO ونموذج الحساب
UTXO (مخرجات المعاملات غير المنفقة) هي الأساس الذي تم بناءه عليه بروتوكولات Bitcoin Layer 2 مثل Ordi و Runes. على عكس معظم سلاسل الكتل العامة التي تتبنى نموذج الحساب، يمكن تشبيه نموذج UTXO بمحفظة تحتفظ بالشيكات القابلة للصرف. بينما تعتبر شبكة Bitcoin بمثابة البنك الذي يمكنه صرف هذه الشيكات، من خلال المعاملات التي يقوم بها المستخدمون لتحديث الرصيد الحالي لكل عنوان.
تتميز خصائص نموذج UTXO بأنها تستبعد بشكل طبيعي مشكلة الإنفاق المزدوج، مما يوفر أمانًا أعلى. بروتوكول TA يرث تمامًا خصائص الأمان لطبقة شبكة البيتكوين، مما يتجنب مخاطر التحويلات الخاطئة أو الفائتة. بالإضافة إلى ذلك، يعتمد بروتوكول TA مفهوم الختم الواحد، مما يضمن حركة الأصول مع UTXO، مما يعزز أمان المعاملات، ويتجنب مخاطر الهجمات المزدوجة وسلوكيات الأخطاء أو الخبث التي قد تسببها المؤسسات المركزية.
معنى ترقية Taproot
ترقية بروتوكول Taproot في عام 2021 أدخلت وظائف العقود الذكية البسيطة على شبكة البيتكوين، مثل عناوين المحفظة بتنسيق P2TR التي يمكن تحقيق منطق معقد من خلال Bitscript، مما يجعل أنواع جديدة من المعاملات ممكنة. التحسين الأكثر أهمية هو تحقيق التوقيع المتعدد (المتعدد التوقيع)، مما يعزز أمان معاملات المستخدمين المؤسسيين وحماية الخصوصية، ويوفر أساسًا قويًا للتعاملات بين المؤسسات.
مبادئ التقنية لبروتوكول TA
تستخدم بروتوكولات TA طريقة أكثر كفاءة، حيث يتم وضع علامة على الأصول في كل UTXO، ويتم تخزين جذر تجزئة شجرة السيناريو فقط على السلسلة، بينما يتم الاحتفاظ بالسيناريوهات خارج السلسلة. هذه الطريقة تتجنب الحاجة إلى تسجيل تغييرات الأصول في كل معاملة كما هو الحال في Ordinals وBRC20، مما يقلل من زيادة حجم الكتلة وتراكم البيانات غير الصالحة.
تستخدم بروتوكول TA ترقية Taproot، حيث يتم تسجيل تحويل حالة الأصول في شجرة ميركل الخاصة بـ Taproot، وفي نفس الوقت تستفيد من خاصية "الختم لمرة واحدة" لـ UTXO، لتحقيق توافق على تحويل حالة الأصول على سلسلة البيتكوين. وهذا يعني أن بروتوكول TA لا يحتاج إلى تشغيل فهرس خارجي لبروتوكولات أخرى.
تستخدم بروتوكولات TA شجرة تجميع ميركل المتناثرة (MS-SMT) لإدارة حالة الأصول، وتحدد معايير تحويل حالة الأصول. من الجدير بالذكر أنه يتم كتابة فقط هاش الجذر لشجرة ميركل على سلسلة البيتكوين، بغض النظر عن حجم بيانات الأصول، تظل طول المعاملات على سلسلة البيتكوين ثابتة، مما يتجنب تلوث سلسلة البيتكوين.
! أصول الجذر: نقطة النمو التالية لمسار العملة المستقرة لتجاوز القيمة السوقية البالغة تريليون دولار
علاقة بروتوكول TA بشبكة Lightning
تسمح بروتوكولات TA بإدخال الأصول بسلاسة إلى شبكة البيتكوين من الطبقة الثانية (Lightning Network) من خلال قنوات TA. وهذا يمكّن الأصول التي تم إصدارها عبر بروتوكول TA على سلسلة البيتكوين الأساسية، وخاصة عملة مستقرة، من الدخول في تداول شبكة Lightning. يعتمد مبدأ تنفيذ قنوات TA على قنوات الحالة، ويستند إلى عقود قفل الوقت بالهاش، مما يوسع قدرة شبكة Lightning على دعم تداول الأصول بخلاف البيتكوين.
تكاليف استخدام المستخدم ومشاكل الحفظ المركزي
على الرغم من أن بروتوكول TA يسجل فقط الجذر التجزئة للمعاملات على السلسلة للحفاظ على بساطة سلسلة البيتكوين، إلا أن هذا يتطلب أن يتم حفظ بيانات الأصول على كل عميل خارج السلسلة. يحتاج المستخدم إلى امتلاك مفتاح خاص ل UTXO المرتبطة بالأصل وبيانات الأصل ذات الصلة على شجرة ميركل لاستخدام أصول TA.
حالياً، يعتمد التنفيذ الرسمي لبروتوكول TA بشكل كبير على خدمة محفظة العقدة السريعة، ويفتقر إلى آلية إدارة الحسابات. من الصعب على المستخدمين العاديين المشاركة في بناء العقد، مما يؤدي إلى أن خدمات المحفظة على الشبكة السريعة غالباً ما تكون حلولاً مستضافة. وهذا يعني أن الأصول الجديدة التي تصدرها TA قد تُخزن أيضاً في محافظ مستضافة، ولتخزين الأصول الكبيرة وإدارتها بأمان، تحتاج إلى أسلوب أكثر لامركزية لضمان الملكية الكاملة للمستخدمين على العملة المستقرة.
! أصول الجذر: نقطة النمو التالية لمسار العملة المستقرة لتجاوز القيمة السوقية البالغة تريليون دولار
حلول الحفظ الذاتي: تحسين شبكة المدفوعات الفورية
ظهرت العديد من الحلول اللامركزية في السوق لتداول أصول TA على شبكة البرق. على سبيل المثال، قدمت LnFi حلاً لاستضافة سحابية، مما يسهل على المستخدمين نشر عقد شبكة البرق. بينما طور فريق BitTap محفظة ملحق المتصفح اللامركزية لـ TA، مما يوفر للمستخدمين خيار الاستضافة الذاتية.
تسمح بروتوكول المحفظة المبتكر الذي اقترحه BitTap (Bittapd) للمستخدمين بالتحكم الكامل في المفاتيح الخاصة، حيث يقوم Bittapd بالتفاعل مع Tapd نيابة عن المستخدم عند الحاجة إلى توقيع المعاملات. وهذا يمكّن المستخدمين من الاستمتاع بتجربة لامركزية وضمانات أمان مشابهة لمحفظة Metamask. يمكن للمستخدمين استخدام محفظة BitTap لتخزين وتحويل أصول العملات المستقرة على شبكة البيتكوين الرئيسية، وتحديد بحرية نقل الفكة إلى شبكة Lightning.
بروتوكول Bittapd يعمل كوكيل لامركزي لبروتوكول TA، حيث يحول نظام الحسابات المركزية الأصلي Tapd إلى حل لامركزي، ويتولى في الوقت نفسه مهام الاتصال والشبكة عند تقديم طلبات المعاملات من قبل مستخدمي المحفظة الإضافية.
! [أصول الجذر: نقطة النمو التالية لمسارات العملات المستقرة لتتجاوز تريليون قيمة سوقية](https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-cb9aaea54b9970a8a043a6dc3e1ae4b0.webp019283746574839201
ملخص
تتوسع العملات المستقرة من المشهد الضيق لتداول العملات المشفرة لتصبح خيارًا مهمًا للدفع العالمي. أصبح شبكة Lightning بفضل الرسوم المنخفضة والمعاملات السريعة، البنية التحتية المثالية لتحقيق المدفوعات العالمية. وتعزز إطلاق بروتوكول Taproot Assets من وظائف شبكة Lightning، مما يجعل إصدار وتداول العملات المستقرة على شبكة البيتكوين واقعًا، ويحل مشكلة تقلب البيتكوين الكبير، مما يعزز ملاءمتها في مجال المدفوعات.
بالنسبة لمشكلة مركزية شبكة البرق وخدمات محافظها، ظهرت في السوق حلول محافظ لامركزية مثل الحل الذي طوره فريق BitTap، والذي يوفر للمستخدمين طرق إدارة أصول أكثر أمانًا ولامركزية. وهذا يكمل الجزء الأخير من لغز أن تصبح Taproot Assets وشبكة البرق مرافق دفع عالمية.
على الرغم من أن البنية التحتية التقليدية للدفع مثل Alipay وPayPal وStripe تمتلك حجم معاملات كبير وقاعدة مستخدمين واسعة، إلا أن خصائصها المستضافة واعتمادها على أنظمة الإنترنت والبنوك المعقدة قد تؤدي إلى عدم الكفاءة وتواجه مخاطر السلوك الخبيث أو العقوبات الحكومية. في المدفوعات عبر الحدود