Meningkatkan Total Locked Value ( TVL ) adalah salah satu tujuan utama proyek DeFi. Artikel ini akan membahas empat strategi utama untuk meningkatkan TVL, menganalisis kelebihan dan kekurangan serta skenario penerapannya.
1. Ekspektasi Penerbitan Token
Menarik likuiditas melalui program poin adalah metode yang langsung dan efektif. Pihak proyek tidak perlu segera menginvestasikan dana nyata, cukup memberikan pengguna harapan untuk mendapatkan token di masa depan. Cara ini sangat menarik bagi pengguna "bagi-bagi" di pasar primer, yang antusias untuk berpartisipasi di proyek awal untuk mendapatkan kemungkinan airdrop token.
Keuntungan:
Biaya awal rendah
Rasio input-output tinggi
Membangun basis pengguna dan komunitas dengan cepat
Risiko:
Mungkin kehilangan kepercayaan pengguna karena over-commitment
Harus hati-hati dalam mengelola ekspektasi pengguna
2. Kerja Sama Antarpusat Proyek
Berkolaborasi dengan proyek-proyek Keuangan Desentralisasi lainnya dapat mewujudkan interoperabilitas dan likuiditas aset. Cara ini bergantung pada latar belakang proyek dan sumber daya saluran, pada dasarnya merupakan sebuah pertukaran sumber daya.
Misalnya, sebuah proyek Bitcoin L2 bekerja sama dengan protokol staking, mengalirkan likuiditas ke protokol staking, sehingga menjadi platform staking Bitcoin terkemuka dengan cepat. Sementara itu, protokol staking hanya mendukung L2 tersebut, sehingga menjamin likuiditas L2.
Keuntungan:
Memperluas ekosistem
Meningkatkan keterikatan pengguna
Menciptakan situasi win-win
Tantangan:
Memerlukan latar belakang proyek yang kuat dan sumber daya kolaborasi
Keseimbangan syarat kerjasama sangat penting
3. Insentif Pendapatan
Penambangan likuiditas adalah cara insentif pendapatan yang khas. Proyek mendirikan kolam likuiditas, menarik pengguna untuk menyuntikkan aset melalui imbalan biaya transaksi.
Kelebihan:
Meningkatkan TVL dengan cepat
Menarik investor jangka pendek
Risiko:
dapat menyebabkan inflasi token
Perlu merancang mekanisme insentif dengan cermat
Mungkin menarik dana spekulatif
4. Menciptakan Aset Keuangan Baru
Dengan menciptakan aset baru melalui staking likuiditas dan re-staking, tidak hanya dapat melepaskan likuiditas dari aset yang sudah dipertaruhkan, tetapi juga dapat menarik dana tambahan. Misalnya, stETH yang diperoleh dari staking ETH tidak hanya meningkatkan likuiditas aset yang dipertaruhkan, tetapi juga menciptakan peluang investasi baru.
Keuntungan:
Menarik dana tambahan
Meningkatkan efisiensi pemanfaatan aset
Risiko:
dapat menyebabkan akumulasi risiko
Begitu ada masalah di suatu tahap, bisa memicu reaksi berantai.
Prioritas Strategi
Dari sudut pandang proyek, urutan prioritas empat strategi efisiensi modal adalah sebagai berikut:
Ekspektasi penerbitan token: biaya rendah dengan keuntungan tinggi
Kerja sama lintas proyek: biaya lebih rendah, pertukaran sumber daya
Insentif Pendapatan: Biaya tinggi, perlu berbagi pendapatan platform
Menciptakan Aset Baru: Biaya Tertinggi, Perlu Memelihara Likuiditas Aset Baru
Namun, dalam praktiknya, strategi kombinasi harus disesuaikan secara fleksibel berdasarkan karakteristik proyek, kondisi pasar, dan tujuan bisnis. Metode-metode ini tidak saling eksklusif dan dapat digunakan dalam kombinasi sesuai dengan kebutuhan tahap perkembangan yang berbeda untuk mencapai efek pertumbuhan TVL yang optimal.
Halaman ini mungkin berisi konten pihak ketiga, yang disediakan untuk tujuan informasi saja (bukan pernyataan/jaminan) dan tidak boleh dianggap sebagai dukungan terhadap pandangannya oleh Gate, atau sebagai nasihat keuangan atau profesional. Lihat Penafian untuk detailnya.
18 Suka
Hadiah
18
6
Bagikan
Komentar
0/400
fren.eth
· 3jam yang lalu
Apa pun tidak bisa dilakukan, juara pertama dalam mencukur bulu.
Analisis Prioritas dan Empat Strategi untuk Meningkatkan TVL Aplikasi Keuangan Desentralisasi
Empat Strategi DeFi untuk Meningkatkan TVL
Meningkatkan Total Locked Value ( TVL ) adalah salah satu tujuan utama proyek DeFi. Artikel ini akan membahas empat strategi utama untuk meningkatkan TVL, menganalisis kelebihan dan kekurangan serta skenario penerapannya.
1. Ekspektasi Penerbitan Token
Menarik likuiditas melalui program poin adalah metode yang langsung dan efektif. Pihak proyek tidak perlu segera menginvestasikan dana nyata, cukup memberikan pengguna harapan untuk mendapatkan token di masa depan. Cara ini sangat menarik bagi pengguna "bagi-bagi" di pasar primer, yang antusias untuk berpartisipasi di proyek awal untuk mendapatkan kemungkinan airdrop token.
Keuntungan:
Risiko:
2. Kerja Sama Antarpusat Proyek
Berkolaborasi dengan proyek-proyek Keuangan Desentralisasi lainnya dapat mewujudkan interoperabilitas dan likuiditas aset. Cara ini bergantung pada latar belakang proyek dan sumber daya saluran, pada dasarnya merupakan sebuah pertukaran sumber daya.
Misalnya, sebuah proyek Bitcoin L2 bekerja sama dengan protokol staking, mengalirkan likuiditas ke protokol staking, sehingga menjadi platform staking Bitcoin terkemuka dengan cepat. Sementara itu, protokol staking hanya mendukung L2 tersebut, sehingga menjamin likuiditas L2.
Keuntungan:
Tantangan:
3. Insentif Pendapatan
Penambangan likuiditas adalah cara insentif pendapatan yang khas. Proyek mendirikan kolam likuiditas, menarik pengguna untuk menyuntikkan aset melalui imbalan biaya transaksi.
Kelebihan:
Risiko:
4. Menciptakan Aset Keuangan Baru
Dengan menciptakan aset baru melalui staking likuiditas dan re-staking, tidak hanya dapat melepaskan likuiditas dari aset yang sudah dipertaruhkan, tetapi juga dapat menarik dana tambahan. Misalnya, stETH yang diperoleh dari staking ETH tidak hanya meningkatkan likuiditas aset yang dipertaruhkan, tetapi juga menciptakan peluang investasi baru.
Keuntungan:
Risiko:
Prioritas Strategi
Dari sudut pandang proyek, urutan prioritas empat strategi efisiensi modal adalah sebagai berikut:
Namun, dalam praktiknya, strategi kombinasi harus disesuaikan secara fleksibel berdasarkan karakteristik proyek, kondisi pasar, dan tujuan bisnis. Metode-metode ini tidak saling eksklusif dan dapat digunakan dalam kombinasi sesuai dengan kebutuhan tahap perkembangan yang berbeda untuk mencapai efek pertumbuhan TVL yang optimal.