Análise do indicador de fuga do mercado de criptomoedas: cerca de 20% dos indicadores já atingiram o topo
O cada ciclo de touro no mercado de criptomoedas não só trouxe crescimento de riqueza, mas também criou muitas ilusões de riqueza. Quando o sentimento do mercado está em alta, poucas pessoas conseguem manter a calma e "sair no topo" a tempo. Diante da volatilidade acentuada do mercado, como sair adequadamente perto do pico, evitando a desvalorização dos ativos causada por uma correção acentuada, requer uma análise abrangente de vários indicadores de mercado.
Este artigo analisa 15 indicadores comuns de fuga do pico e descobriu que um em cada cinco indicadores já alcançou a zona de fuga em 2024, nomeadamente: a taxa Rhodl do Bitcoin, a taxa de juros dos produtos de investimento em USDT e o índice sazonal das altcoins. Então, como devemos responder ao desenvolvimento subsequente do mercado?
I. Análise de Indicadores
1. AHR999 indicador de acumulação de criptomoedas
Este indicador é utilizado para auxiliar os usuários de investimento em Bitcoin a tomar decisões de investimento com base em estratégias de timing, refletindo a taxa de retorno dos investimentos regulares em Bitcoin a curto prazo e o desvio entre o preço e a avaliação esperada.
Intervalo do indicador:
Maior que 4: recomenda-se reduzir significativamente a posição
1.2-4: Área de observação, é necessário manter a vigilância
0,45-1,2: área de investimento regular, pode construir posições gradualmente
Menos de 0,45: Área de compra forte
Estado atual: o valor do indicador é 1,21, situado na zona de espera, recomenda-se manter uma atitude cautelosa.
2. AHR999 indicador de fuga de topo
Este é um indicador auxiliar para o indicador de acumulação de criptomoedas, especialmente projetado para identificar áreas de topo do mercado. Ao observar o grau de desvio do preço em relação à linha de tendência de longo prazo, é possível avaliar se o mercado está sobreaquecido. Durante os dois grandes topos de alta em 2017 e 2021, ele forneceu sinais de alerta precisos.
Intervalo de indicadores:
Menor ou igual a 0.45: o mercado está severamente superaquecido, considere sair no topo.
Estado atual: o valor do indicador é 2,48, e ainda não apareceu sinal de pico neste ciclo.
3. Indicador de topo do ciclo Pi
Este indicador prevê potenciais topos de mercado comparando a relação entre a média móvel de 111 dias e a média móvel de 350 dias. Dados históricos mostram que, quando estas duas médias móveis se cruzam, o preço do Bitcoin geralmente já está próximo do topo do ciclo, sinalizando uma possível reversão do mercado.
Características do sinal:
Cruzamento de duas linhas: sinal de topo acionado
Divergência rápida: indica uma perspectiva de baixa no futuro
Aproximação gradual: aviso para estar atento
Estado atual: As duas médias móveis ainda estão a uma grande distância, não surgiram sinais de topo por enquanto, espera-se que o próximo cruzamento ocorra por volta de outubro de 2025.
4. Gráfico de arco-íris do Bitcoin
O gráfico do arco-íris é um modelo de avaliação de longo prazo intuitivo, que divide a faixa de preços do Bitcoin em 9 bandas de cores diferentes. Este modelo é baseado em regressão logarítmica e considera as características de crescimento a longo prazo e as características cíclicas do Bitcoin. Em vários ciclos de mercado passados, o gráfico do arco-íris mostrou um bom papel de orientação.
Intervalo de indicadores:
Vermelho: área de bolha, sinal de venda
Amarelo: zona de sobreaquecimento, deve-se manter alerta
Verde: Área de saúde, pode ser mantido
Azul: zona de valor, oportunidade de compra
Estado atual: o preço está na zona verde, indicando que a avaliação é relativamente razoável e não houve sinais de topo.
5. Indicador de preço terminal do Bitcoin
O preço do terminal é o preço de transferência multiplicado por 21. O preço de transferência é o número de dias que as moedas destruídas foram mantidas, dividido pelo fornecimento atual de bitcoins e o seu tempo de circulação. Este indicador consegue filtrar efetivamente os fatores de especulação do mercado, refletindo o verdadeiro valor da rede bitcoin.
Características do sinal: quanto mais próximo o preço do Bitcoin estiver da linha vermelha, mais próximo o mercado estará do topo.
Estado atual: ainda não atingiu o pico.
6. A participação de mercado do Bitcoin
Este indicador reflete a dominância do Bitcoin no mercado de criptomoedas como um todo. Geralmente é utilizado para avaliar os ciclos de mercado e o fluxo de capital; quando a participação de mercado do Bitcoin diminui, geralmente significa que os fundos começam a se deslocar para outras criptomoedas.
Intervalo de indicadores:
Mais de 65%: Período de força do Bitcoin
40-65%：período de equilíbrio
Abaixo de 40%: Período ativo de outras encriptações
Estado atual: a participação no mercado é de cerca de 60%, situando-se numa faixa relativamente equilibrada.
7. Índice CBBI do Bitcoin
CBBI(Índice Binário de Bitcoin Combinado) é um índice abrangente que combina vários indicadores técnicos e dados on-chain, capaz de identificar bem os pontos de transição dos ciclos de alta e baixa.
Intervalo do indicador: maior que 90 significa que o mercado atingiu o topo.
Estado atual: o valor do índice é 79, indicando que o mercado está ligeiramente aquecido, mas ainda não atingiu o pico.
8. Índice MVRV Z do Bitcoin
O índice MVRV Z é um indicador importante de análise em cadeia, que avalia o desvio entre o valor de mercado e o valor realizado para determinar o ciclo de mercado. Quando este indicador está muito alto, indica que o valor de mercado do Bitcoin está superestimado em relação ao seu valor real.
Intervalo do indicador: maior que 5 significa que o mercado atingiu o topo.
Estado atual: o índice é 2.5, ainda não atingiu o pico.
9. Taxa Rhodl do Bitcoin
A razão Rhodl é um indicador complexo em cadeia que avalia as características de comportamento dos detentores de moedas em diferentes períodos para determinar pontos de inflexão potenciais no mercado.
Intervalo do indicador: Quando se aproxima da faixa vermelha, pode indicar que o mercado está sobreaquecido. Quando a razão é maior ou igual a 10000, o mercado está próximo do topo.
Estado atual: atualmente não entrou na faixa vermelha, mas durante o período de novembro de 2024, este indicador entrou na faixa de topo.
10. Bitcoin Meyer múltiplo
O múltiplo Meyer do Bitcoin avalia o nível de valorização relativa do mercado comparando o preço atual do Bitcoin com a sua média móvel de 200 dias.
Intervalo de indicadores:
Maior que 1: o mercado pode estar em estado de sobrecompra
Menor que 1: o mercado pode estar em estado de sobrecarga.
Perto de 1: o mercado pode estar em um estado relativamente equilibrado.
Historicamente, quando ultrapassa 2,4, normalmente indica que o mercado está superaquecido
Estado atual: o índice é 1,26, o mercado está em estado de sobrecompra, mas ainda não atingiu o pico.
11. Dias consecutivos de saídas líquidas de ETF
Este indicador acompanha o fluxo de fundos do ETF de Bitcoin, e os dias consecutivos de saídas líquidas muitas vezes refletem o estado de confiança dos investidores institucionais.
Características do sinal:
10 dias: sinal de baixa significativo
5-10 dias: é necessário ter cuidado
Menos de 5 dias: flutuação normal
Estado atual: saída líquida contínua por 1 dia, dentro da faixa normal de flutuação do mercado. Neste ciclo, o máximo foi 8 dias consecutivos, não houve a situação de 10 dias.
12. A proporção de ETF em relação ao BTC
Este indicador reflete a proporção de Bitcoin detido por ETFs em relação ao total em circulação, utilizado para avaliar o nível de participação institucional.
Características do sinal: menor ou igual a 3.5% é um indicador de fuga de topo, também sugere que o nível de participação das instituições é relativamente baixo.
Estado atual: a participação está próxima de 6%, mostrando que o grau de participação das instituições está em uma fase de crescimento saudável.
13. USDT gestão de ativos a prazo
A taxa de juros de USDT em contas de rendimento é um indicador importante para medir o custo do capital no mercado, refletindo a situação geral da liquidez no mercado de criptomoedas.
Características do sinal: maior ou igual a 29% é a zona de fuga do topo
Estado atual: taxa de juros de aproximadamente 6,68%, em níveis normais. No entanto, durante março de 2024, este indicador entrou na faixa de pico, atingindo 65%.
14. Índice de sazonalidade das altcoins
Este indicador é utilizado para determinar se o mercado entrou em um período ativo de outras encriptações. Ao comparar o desempenho do Bitcoin com o de outras encriptações principais, é possível avaliar se os fundos começaram a se direcionar para moedas menores de maior risco.
Intervalo de indicadores:
Acima de 75: outra temporada de encriptação, acima de 75 significa que o mercado está quase no pico.
25-75: período de equilíbrio
Menos de 25: Dominância do Bitcoin
Estado atual: o índice é 41, no entanto, durante o período de dezembro de 2024, esse indicador entrou na faixa de pico, alcançando 88.
15. Indicadores de custo de uma empresa
Este indicador acompanha o custo médio de posse de Bitcoin de uma grande empresa, servindo como referência para investidores institucionais. Como a empresa é uma das maiores detentoras de Bitcoin, sua linha de custo frequentemente se torna um importante nível psicológico de preço no mercado.
Intervalo de indicadores:
O preço atual é superior ao custo: intervalo de lucro para instituições
O preço atual está próximo do custo: nível de suporte
O preço atual está abaixo do custo: potencial oportunidade de compra
Estado atual: O custo médio da empresa é de cerca de 60 mil, situando-se na faixa de lucro institucional.
II. Resumo
Manter a razão quando o sentimento do mercado está elevado e sair ileso durante a loucura é muito mais difícil do que comprar no fundo. Atualmente, apenas alguns indicadores mostram sinais de topos, o que não significa que todo o mercado esteja necessariamente no pico. Se os investidores acreditarem que existe um risco de pico no mercado, podem considerar as seguintes estratégias:
Defina pontos de redução gradual, não espere o topo perfeito.
Converter os lucros em stablecoins ou moeda fiduciária, em vez de se direcionar para outras criptomoedas de maior risco.
Em posições altas, é melhor sair mais cedo do que perder a oportunidade. Realizar lucros não é o fim, mas sim uma forma de acumular fundos para a próxima rodada.
Cada topo de mercado é uma oportunidade de riqueza para algumas pessoas, mas uma armadilha de riqueza para a maioria. As oportunidades que o mercado oferece a todos são iguais, mas aqueles que conseguem aproveitá-las geralmente são os que estão bem preparados.
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ChainDetective
· 14h atrás
Outra pessoa quer armar uma armadilha para os investidores de retalho?
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PumpDetector
· 14h atrás
o topo ainda não está... amadores ainda duvidando enquanto o $ inteligente se acumula
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GateUser-40edb63b
· 14h atrás
bull run corre corre corre
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MetaMaskVictim
· 14h atrás
Assim como fui assaltado na minha época, se dispersou, se dispersou.
Ver originalResponder0
CrossChainBreather
· 14h atrás
apanhar uma faca a cair dificuldade está a aumentar gradualmente哦
O indicador de fuga de um quinto atingiu o topo, a batalha Bull vs. Bear de BTC intensificou-se.
Análise do indicador de fuga do mercado de criptomoedas: cerca de 20% dos indicadores já atingiram o topo
O cada ciclo de touro no mercado de criptomoedas não só trouxe crescimento de riqueza, mas também criou muitas ilusões de riqueza. Quando o sentimento do mercado está em alta, poucas pessoas conseguem manter a calma e "sair no topo" a tempo. Diante da volatilidade acentuada do mercado, como sair adequadamente perto do pico, evitando a desvalorização dos ativos causada por uma correção acentuada, requer uma análise abrangente de vários indicadores de mercado.
Este artigo analisa 15 indicadores comuns de fuga do pico e descobriu que um em cada cinco indicadores já alcançou a zona de fuga em 2024, nomeadamente: a taxa Rhodl do Bitcoin, a taxa de juros dos produtos de investimento em USDT e o índice sazonal das altcoins. Então, como devemos responder ao desenvolvimento subsequente do mercado?
I. Análise de Indicadores
1. AHR999 indicador de acumulação de criptomoedas
Este indicador é utilizado para auxiliar os usuários de investimento em Bitcoin a tomar decisões de investimento com base em estratégias de timing, refletindo a taxa de retorno dos investimentos regulares em Bitcoin a curto prazo e o desvio entre o preço e a avaliação esperada.
Intervalo do indicador:
Estado atual: o valor do indicador é 1,21, situado na zona de espera, recomenda-se manter uma atitude cautelosa.
2. AHR999 indicador de fuga de topo
Este é um indicador auxiliar para o indicador de acumulação de criptomoedas, especialmente projetado para identificar áreas de topo do mercado. Ao observar o grau de desvio do preço em relação à linha de tendência de longo prazo, é possível avaliar se o mercado está sobreaquecido. Durante os dois grandes topos de alta em 2017 e 2021, ele forneceu sinais de alerta precisos.
Intervalo de indicadores:
Estado atual: o valor do indicador é 2,48, e ainda não apareceu sinal de pico neste ciclo.
3. Indicador de topo do ciclo Pi
Este indicador prevê potenciais topos de mercado comparando a relação entre a média móvel de 111 dias e a média móvel de 350 dias. Dados históricos mostram que, quando estas duas médias móveis se cruzam, o preço do Bitcoin geralmente já está próximo do topo do ciclo, sinalizando uma possível reversão do mercado.
Características do sinal:
Estado atual: As duas médias móveis ainda estão a uma grande distância, não surgiram sinais de topo por enquanto, espera-se que o próximo cruzamento ocorra por volta de outubro de 2025.
4. Gráfico de arco-íris do Bitcoin
O gráfico do arco-íris é um modelo de avaliação de longo prazo intuitivo, que divide a faixa de preços do Bitcoin em 9 bandas de cores diferentes. Este modelo é baseado em regressão logarítmica e considera as características de crescimento a longo prazo e as características cíclicas do Bitcoin. Em vários ciclos de mercado passados, o gráfico do arco-íris mostrou um bom papel de orientação.
Intervalo de indicadores:
Estado atual: o preço está na zona verde, indicando que a avaliação é relativamente razoável e não houve sinais de topo.
5. Indicador de preço terminal do Bitcoin
O preço do terminal é o preço de transferência multiplicado por 21. O preço de transferência é o número de dias que as moedas destruídas foram mantidas, dividido pelo fornecimento atual de bitcoins e o seu tempo de circulação. Este indicador consegue filtrar efetivamente os fatores de especulação do mercado, refletindo o verdadeiro valor da rede bitcoin.
Características do sinal: quanto mais próximo o preço do Bitcoin estiver da linha vermelha, mais próximo o mercado estará do topo.
Estado atual: ainda não atingiu o pico.
6. A participação de mercado do Bitcoin
Este indicador reflete a dominância do Bitcoin no mercado de criptomoedas como um todo. Geralmente é utilizado para avaliar os ciclos de mercado e o fluxo de capital; quando a participação de mercado do Bitcoin diminui, geralmente significa que os fundos começam a se deslocar para outras criptomoedas.
Intervalo de indicadores:
Estado atual: a participação no mercado é de cerca de 60%, situando-se numa faixa relativamente equilibrada.
7. Índice CBBI do Bitcoin
CBBI(Índice Binário de Bitcoin Combinado) é um índice abrangente que combina vários indicadores técnicos e dados on-chain, capaz de identificar bem os pontos de transição dos ciclos de alta e baixa.
Intervalo do indicador: maior que 90 significa que o mercado atingiu o topo.
Estado atual: o valor do índice é 79, indicando que o mercado está ligeiramente aquecido, mas ainda não atingiu o pico.
8. Índice MVRV Z do Bitcoin
O índice MVRV Z é um indicador importante de análise em cadeia, que avalia o desvio entre o valor de mercado e o valor realizado para determinar o ciclo de mercado. Quando este indicador está muito alto, indica que o valor de mercado do Bitcoin está superestimado em relação ao seu valor real.
Intervalo do indicador: maior que 5 significa que o mercado atingiu o topo.
Estado atual: o índice é 2.5, ainda não atingiu o pico.
9. Taxa Rhodl do Bitcoin
A razão Rhodl é um indicador complexo em cadeia que avalia as características de comportamento dos detentores de moedas em diferentes períodos para determinar pontos de inflexão potenciais no mercado.
Intervalo do indicador: Quando se aproxima da faixa vermelha, pode indicar que o mercado está sobreaquecido. Quando a razão é maior ou igual a 10000, o mercado está próximo do topo.
Estado atual: atualmente não entrou na faixa vermelha, mas durante o período de novembro de 2024, este indicador entrou na faixa de topo.
10. Bitcoin Meyer múltiplo
O múltiplo Meyer do Bitcoin avalia o nível de valorização relativa do mercado comparando o preço atual do Bitcoin com a sua média móvel de 200 dias.
Intervalo de indicadores:
Estado atual: o índice é 1,26, o mercado está em estado de sobrecompra, mas ainda não atingiu o pico.
11. Dias consecutivos de saídas líquidas de ETF
Este indicador acompanha o fluxo de fundos do ETF de Bitcoin, e os dias consecutivos de saídas líquidas muitas vezes refletem o estado de confiança dos investidores institucionais.
Características do sinal:
Estado atual: saída líquida contínua por 1 dia, dentro da faixa normal de flutuação do mercado. Neste ciclo, o máximo foi 8 dias consecutivos, não houve a situação de 10 dias.
12. A proporção de ETF em relação ao BTC
Este indicador reflete a proporção de Bitcoin detido por ETFs em relação ao total em circulação, utilizado para avaliar o nível de participação institucional.
Características do sinal: menor ou igual a 3.5% é um indicador de fuga de topo, também sugere que o nível de participação das instituições é relativamente baixo.
Estado atual: a participação está próxima de 6%, mostrando que o grau de participação das instituições está em uma fase de crescimento saudável.
13. USDT gestão de ativos a prazo
A taxa de juros de USDT em contas de rendimento é um indicador importante para medir o custo do capital no mercado, refletindo a situação geral da liquidez no mercado de criptomoedas.
Características do sinal: maior ou igual a 29% é a zona de fuga do topo
Estado atual: taxa de juros de aproximadamente 6,68%, em níveis normais. No entanto, durante março de 2024, este indicador entrou na faixa de pico, atingindo 65%.
14. Índice de sazonalidade das altcoins
Este indicador é utilizado para determinar se o mercado entrou em um período ativo de outras encriptações. Ao comparar o desempenho do Bitcoin com o de outras encriptações principais, é possível avaliar se os fundos começaram a se direcionar para moedas menores de maior risco.
Intervalo de indicadores:
Estado atual: o índice é 41, no entanto, durante o período de dezembro de 2024, esse indicador entrou na faixa de pico, alcançando 88.
15. Indicadores de custo de uma empresa
Este indicador acompanha o custo médio de posse de Bitcoin de uma grande empresa, servindo como referência para investidores institucionais. Como a empresa é uma das maiores detentoras de Bitcoin, sua linha de custo frequentemente se torna um importante nível psicológico de preço no mercado.
Intervalo de indicadores:
Estado atual: O custo médio da empresa é de cerca de 60 mil, situando-se na faixa de lucro institucional.
II. Resumo
Manter a razão quando o sentimento do mercado está elevado e sair ileso durante a loucura é muito mais difícil do que comprar no fundo. Atualmente, apenas alguns indicadores mostram sinais de topos, o que não significa que todo o mercado esteja necessariamente no pico. Se os investidores acreditarem que existe um risco de pico no mercado, podem considerar as seguintes estratégias:
Defina pontos de redução gradual, não espere o topo perfeito.
Converter os lucros em stablecoins ou moeda fiduciária, em vez de se direcionar para outras criptomoedas de maior risco.
Em posições altas, é melhor sair mais cedo do que perder a oportunidade. Realizar lucros não é o fim, mas sim uma forma de acumular fundos para a próxima rodada.
Cada topo de mercado é uma oportunidade de riqueza para algumas pessoas, mas uma armadilha de riqueza para a maioria. As oportunidades que o mercado oferece a todos são iguais, mas aqueles que conseguem aproveitá-las geralmente são os que estão bem preparados.