Децентрализованные финансы 2024 тенденции: платформация усиливается, преимущество лидеров трудно поколебать, капиталы стремятся к высокой эффективности
Перспективы экосистемы Децентрализованные финансы 2024: тренды отрасли и будущее направление
В последние годы область Децентрализованные финансы развивается стремительно, постепенно превращаясь из экспериментальных проектов в неотъемлемую основу криптовалютной экосистемы. Несмотря на то, что некоторые известные проекты выделяются, конкуренция в этой области также растет. Различные проекты привлекают пользователей, снижая комиссии, повышая эффективность капитала и активно разрабатывая новые продукты для расширения доли на рынке. Какие новые тенденции могут возникнуть в области Децентрализованные финансы в 2024 году?
Явная тенденция платформизации протоколов
С учетом постоянного роста рынка Децентрализованных финансов, основные протоколы начинают переходить от одной функции к комплексным сервисным платформам. За последний год несколько известных протоколов Децентрализованных финансов запустили новые бизнес-направления. Например, после запуска дочернего DAO известного протокола займов, его общая заблокированная стоимость на Ethereum достигла 16,5 миллиарда долларов, став одной из основных платформ для займов. Два других крупных протокола разработали свои собственные стейблкоины, еще один DEX выпустил приложение для кошелька и приобрел платформу NFT. Проекты на новых публичных блокчейнах разработали комплексные решения, включающие стейблкоины, DEX, Launchpad и ликвидное стекинг. Ожидается, что эта тенденция к платформизации продолжит усиливаться в будущем.
Преимущества ведущих проектов трудно подорвать
Некоторые известные DEX и кредитные протоколы, такие как ведущие проекты в области Децентрализованные финансы, были созданы до предыдущего бычьего рынка. Они постоянно укрепляют свои позиции в долгосрочной эволюции рынка, демонстрируя мощные сетевые эффекты и влияние бренда. Эти проекты продолжают выпускать новые версии и обновления функций, что делает их трудно заменимыми в краткосрочной перспективе. Например, один из ведущих DEX анонсировал версию v4, позволяющую добавлять различные пользовательские функции через "крючки"; другая кредитная платформа улучшила капитализацию в версии v3 и расширилась на нескольких цепочках. Данные показывают, что доля рынка одного из ведущих DEX на основных EVM-цепях все еще составляет около 55%.
Средства будут направлены на более эффективные проекты
На таких зрелых экосистемах, как Ethereum и некоторые публичные блокчейны Layer 1, ликвидное майнинг постепенно теряет популярность. Проекты в большей степени полагаются на "реальные доходы" для привлечения средств, а инвесторы также склонны искать возможности с более высокой капитализацией. В последнее время DEX в экосистеме одного из публичных блокчейнов Layer 1 демонстрирует чрезвычайно высокую эффективность капитала, и средний доход по основным торговым парам только за счет торговых сборов приближается или превышает 0,5% в день. В то же время средний доход по основным торговым парам ETH/стабильные монеты на Ethereum составляет всего 0,068%-0,127% в день. При такой огромной разнице в рентабельности профессиональные поставщики ликвидности вполне могут переключиться на более эффективные проекты.
Ликвидные стейкинг-токены ведут к росту TVL новых публичных блокчейнов
Хотя ликвидное стекинг уже существует на нескольких PoS блокчейнах, токены ликвидного стекинга (LST) действительно начали вызывать широкое обсуждение только после обновления Ethereum Shanghai. В настоящее время один проект LST стал DeFi протоколом с наибольшим TVL. Эта тенденция также наблюдается на других блокчейнах, например, в экосистеме одного Layer1 блокчейна два проекта LST занимают первые две позиции в рейтинге TVL. Проекты LST не только привлекают большое количество стекинга, но и способствуют общему увеличению TVL за счет постоянного стимулирования использования LST в DeFi протоколах. Другие новые блокчейны также осознали важность LST для развития экосистемы и начали запускать соответствующие программы стимулов.
Перпетуальные контракты DEX или новые конкуренты
Децентрализованные финансы永续合约交易所(Perp DEX)пользовались большим вниманием и стали основой для некоторых известных проектов. Однако существующие проекты все еще имеют недостатки в пользовательском опыте, такие как дисбаланс между длинными и короткими позициями в односторонних рынках, высокие торговые издержки, значительные проскальзывания или колебания стоимости капитала. В последнее время некоторые новые Perp DEX продемонстрировали привлекательные характеристики, такие как ликвидные пулы одного проекта, которые продемонстрировали 30-дневную доходность до 2000%. Несмотря на то, что риски все еще высоки, эти проекты предлагают более эффективные решения, которые могут стать серьезной конкуренцией в будущем.
Споры и перспективы реальных мировых активов
Реальные активы ( RWA ) проект вызывают определенные споры, так как они могут зависеть от единого субъекта или сталкиваться с регулированием, что не полностью соответствует концепции децентрализованных финансов. В настоящее время, казначейские облигации США, похоже, являются единственным направлением RWA, которое можно широко применять. Однако, с учетом ожиданий повышения ставок в США и потенциального бычьего рынка криптовалют, привлекательность продуктов RWA может снизиться. Тем не менее, предприниматели активно исследуют эту область, и в будущем могут привлечь традиционные финансовые учреждения в качестве партнеров, что создаст новые возможности для развития RWA.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
17 Лайков
Награда
17
6
Поделиться
комментарий
0/400
CryptoCrazyGF
· 07-16 17:48
Следуйте за ведущими проектами, и всё будет в порядке~
Посмотреть ОригиналОтветить0
StablecoinArbitrageur
· 07-16 14:41
*корректирует очки* посредственные yield farms, тратящие Газ, в то время как я молча арбитражу стабильные пары с гарантией 0.12%
Посмотреть ОригиналОтветить0
token_therapist
· 07-13 20:42
застейкать才是未来的大趋势
Посмотреть ОригиналОтветить0
FarmHopper
· 07-13 20:41
Голова делает деньги, розничный инвестор ест землю
Децентрализованные финансы 2024 тенденции: платформация усиливается, преимущество лидеров трудно поколебать, капиталы стремятся к высокой эффективности
Перспективы экосистемы Децентрализованные финансы 2024: тренды отрасли и будущее направление
В последние годы область Децентрализованные финансы развивается стремительно, постепенно превращаясь из экспериментальных проектов в неотъемлемую основу криптовалютной экосистемы. Несмотря на то, что некоторые известные проекты выделяются, конкуренция в этой области также растет. Различные проекты привлекают пользователей, снижая комиссии, повышая эффективность капитала и активно разрабатывая новые продукты для расширения доли на рынке. Какие новые тенденции могут возникнуть в области Децентрализованные финансы в 2024 году?
Явная тенденция платформизации протоколов
С учетом постоянного роста рынка Децентрализованных финансов, основные протоколы начинают переходить от одной функции к комплексным сервисным платформам. За последний год несколько известных протоколов Децентрализованных финансов запустили новые бизнес-направления. Например, после запуска дочернего DAO известного протокола займов, его общая заблокированная стоимость на Ethereum достигла 16,5 миллиарда долларов, став одной из основных платформ для займов. Два других крупных протокола разработали свои собственные стейблкоины, еще один DEX выпустил приложение для кошелька и приобрел платформу NFT. Проекты на новых публичных блокчейнах разработали комплексные решения, включающие стейблкоины, DEX, Launchpad и ликвидное стекинг. Ожидается, что эта тенденция к платформизации продолжит усиливаться в будущем.
Преимущества ведущих проектов трудно подорвать
Некоторые известные DEX и кредитные протоколы, такие как ведущие проекты в области Децентрализованные финансы, были созданы до предыдущего бычьего рынка. Они постоянно укрепляют свои позиции в долгосрочной эволюции рынка, демонстрируя мощные сетевые эффекты и влияние бренда. Эти проекты продолжают выпускать новые версии и обновления функций, что делает их трудно заменимыми в краткосрочной перспективе. Например, один из ведущих DEX анонсировал версию v4, позволяющую добавлять различные пользовательские функции через "крючки"; другая кредитная платформа улучшила капитализацию в версии v3 и расширилась на нескольких цепочках. Данные показывают, что доля рынка одного из ведущих DEX на основных EVM-цепях все еще составляет около 55%.
Средства будут направлены на более эффективные проекты
На таких зрелых экосистемах, как Ethereum и некоторые публичные блокчейны Layer 1, ликвидное майнинг постепенно теряет популярность. Проекты в большей степени полагаются на "реальные доходы" для привлечения средств, а инвесторы также склонны искать возможности с более высокой капитализацией. В последнее время DEX в экосистеме одного из публичных блокчейнов Layer 1 демонстрирует чрезвычайно высокую эффективность капитала, и средний доход по основным торговым парам только за счет торговых сборов приближается или превышает 0,5% в день. В то же время средний доход по основным торговым парам ETH/стабильные монеты на Ethereum составляет всего 0,068%-0,127% в день. При такой огромной разнице в рентабельности профессиональные поставщики ликвидности вполне могут переключиться на более эффективные проекты.
Ликвидные стейкинг-токены ведут к росту TVL новых публичных блокчейнов
Хотя ликвидное стекинг уже существует на нескольких PoS блокчейнах, токены ликвидного стекинга (LST) действительно начали вызывать широкое обсуждение только после обновления Ethereum Shanghai. В настоящее время один проект LST стал DeFi протоколом с наибольшим TVL. Эта тенденция также наблюдается на других блокчейнах, например, в экосистеме одного Layer1 блокчейна два проекта LST занимают первые две позиции в рейтинге TVL. Проекты LST не только привлекают большое количество стекинга, но и способствуют общему увеличению TVL за счет постоянного стимулирования использования LST в DeFi протоколах. Другие новые блокчейны также осознали важность LST для развития экосистемы и начали запускать соответствующие программы стимулов.
Перпетуальные контракты DEX или новые конкуренты
Децентрализованные финансы永续合约交易所(Perp DEX)пользовались большим вниманием и стали основой для некоторых известных проектов. Однако существующие проекты все еще имеют недостатки в пользовательском опыте, такие как дисбаланс между длинными и короткими позициями в односторонних рынках, высокие торговые издержки, значительные проскальзывания или колебания стоимости капитала. В последнее время некоторые новые Perp DEX продемонстрировали привлекательные характеристики, такие как ликвидные пулы одного проекта, которые продемонстрировали 30-дневную доходность до 2000%. Несмотря на то, что риски все еще высоки, эти проекты предлагают более эффективные решения, которые могут стать серьезной конкуренцией в будущем.
Споры и перспективы реальных мировых активов
Реальные активы ( RWA ) проект вызывают определенные споры, так как они могут зависеть от единого субъекта или сталкиваться с регулированием, что не полностью соответствует концепции децентрализованных финансов. В настоящее время, казначейские облигации США, похоже, являются единственным направлением RWA, которое можно широко применять. Однако, с учетом ожиданий повышения ставок в США и потенциального бычьего рынка криптовалют, привлекательность продуктов RWA может снизиться. Тем не менее, предприниматели активно исследуют эту область, и в будущем могут привлечь традиционные финансовые учреждения в качестве партнеров, что создаст новые возможности для развития RWA.