2024 yılı şifreleme risk yatırımları genel incelemesi: Altyapı projeleri aktif, fon toplama zayıf
2024 yılında şifreleme piyasası, Ocak ayında piyasaya sürülen nakit Bitcoin ETF'si ve Kasım ayında şifrelemeyi destekleyen ABD hükümetinin seçilmesi gibi önemli kilometre taşlarının katkısıyla önemli bir büyüme yaşadı. Yıl sonunda likit şifreli para birimlerinin piyasa değeri 3.4 trilyon dolara ulaştı ve yıllık %88 oranında bir artış gösterdi. Bitcoin'in piyasa değeri neredeyse 1 trilyon dolar artarak yıl sonunda 2 trilyon dolara yaklaştı ve toplam piyasa artışının %62'sini oluşturdu. Memecoin ve AI tokenlerinin patlaması da Bitcoin'in yükselişini destekledi; bu tokenler, özellikle Solana ağı üzerinde zincir içi etkinliklerin çoğuna hakim oldu.
Piyasa toparlansa da, şifreleme risk yatırımları alanı hâlâ zorluklarla karşı karşıya. Bitcoin, memecoin ve AI agent token'larının sunduğu risk yatırım fırsatları gibi ana eğilimler sınırlı. DeFi, oyun, metaverse ve NFT gibi daha önce popüler olan alanlar, yeni dikkat veya sermaye çekemedi. Altyapı şirketleri, geleneksel finansal hizmet kurumlarından yoğun rekabetle karşılaşıyor. Stabil coinler, tokenizasyon, DeFi-TradFi entegrasyonu ve şifreleme AI kesişimi gibi yeni trendler umut verse de, hâlâ gelişim aşamasında. Makroekonomik baskılar yüksek riskli yatırımları engelliyor ve bu durum, şifreleme risk yatırımları sektörünü orantısız bir şekilde etkiliyor.
2024'ün dördüncü çeyreğinde, risk sermayedarları şifreleme ve blok zinciri girişimlerine 3.5 milyar dolar yatırım yaptı ve çeyrekten çeyreğe %46'lık bir artış gösterdi. Yıl boyunca toplam yatırım tutarı 11.5 milyar dolar olup, toplam 2153 işlem gerçekleştirilmiştir. 2025 yılına kadar yıllık yatırım tutarının 18 milyar doları geçmesi bekleniyor, ancak yine de 2021 ve 2022 seviyelerinin altında kalacaktır.
Bitcoin'in giderek kurumsallaşması, stabil coinlerin yükselişi ve DeFi-TradFi entegrasyonunun potansiyel düzenleyici ilerlemeleri, gelecekteki yenilikçi odak alanları olacaktır. Bu faktörler, yeni ortaya çıkan trendlerle birleşerek, risk sermayesi faaliyetlerinin canlanmasını sağlayabilir.
2023 yılından bu yana, Bitcoin fiyatı ile şifreleme girişimlerine yapılan yatırım sermayesi arasındaki korelasyon belirgin şekilde zayıfladı. Olası nedenler arasında kurumsal yatırımcıların düzenleyici belirsizlik ve piyasa dalgalanmaları nedeniyle tereddüt etmesi, piyasa anlatımının Bitcoin'i destekleyecek şekilde değişmesi ve daha geniş risk sermayesi pazarındaki durgunluğun etkisi sayılabilir.
2024'te, altyapı şifreleme risk yatırımlarını yönlendirdi, 610'dan fazla işlem çekerek 5.5 milyar dolara ulaştı ve yıllık %57 büyüme gösterdi. Yatırımın odak noktası, L2 çözümleri aracılığıyla blok zinciri ağlarını genişletmek, hızı artırmak, maliyetleri düşürmek ve ölçeklenebilirliği sağlamak. Modüler teknoloji büyük miktarda fon aldı, likit staking protokolleri ve geliştirici araçları hala ana önceliklerdir.
NFT ve oyun girişimlerinin finansmanı 2.5 milyar dolar, 2023'ten biraz daha fazla. NFT pazarındaki aktiviteler düşmüş olmasına rağmen, NFT ve oyun hala odak noktasıdır, işlem sayısı 610'dan fazla. Kurumsal blok zinciri finansmanı %69 oranında büyük bir düşüşle 164 milyon dolara geriledi.
Web3 finansmanı dayanıklılık gösterdi, son iki yılda 3.3 milyar dolar toplandı. Büyüme, SocialFi, şifreleme AI ve DePIN gibi yeni ortaya çıkan trendlerden kaynaklandı. DePIN, hızlı bir şekilde büyüyen bir dikey alan haline geldi ve 260'dan fazla işlem ile 1 milyar dolara yakın finansman çekti.
DeFi 2024 yılında güçlü bir şekilde yeniden doğarak 530'dan fazla finansman sağlamış ve %85'lik bir yıllık artış göstermiştir. Bitcoin temelli DeFi kullanım durumları, ana itici güçtür.
Şifreleme sektörü hala erken finansman aşamasında yüksek oranda yoğunlaşmıştır. Erken işlemler, sermaye yatırımlarının %60'ını oluştururken, geç finansman %40'tır ve üçüncü çeyrekteki %15'ten önemli ölçüde artmıştır.
2024 yılında, Animoca Brands 100'den fazla yatırımla öncülük ediyor; OKX Ventures 80'den fazla; Cogigent Ventures, Binance Labs ve Foresight Ventures her biri yaklaşık 60; The Spartan Group, Big Brain Holdings ve Robot Ventures her biri 50'den fazla; Polychain Capital ve Amber Group gibi firmalar 40'tan fazla yatırım faaliyeti sürdürüyor.
Melek yatırımcılar arasında, Sandeep Nailwal en aktif olanı, 40'tan fazla yatırımda yer aldı; Paul Taylor ve DCF God ise 30'dan fazla yatırım yaptılar; Anatoly Yakovenko, Santiago R. Santos ve Balaji Srinivasan ise 25'in üzerinde yatırımda bulunmuşlardır; Mert Mumtaz da oldukça aktiftir.
2024'te risk sermayesi fonlarının toplanma miktarı son altı yılın en düşük seviyesine gerileyerek 865 fon için toplam 1047 milyar dolar oldu, bu da bir önceki yıla göre %18'lik bir düşüş anlamına geliyor. Şifreleme risk finansmanı baskı altında, yatırımcılar şifreleme risk sermaye fonlarına taahhütlerini azaltıyor. 79 yeni fon 51 milyar dolar topladı ve bu 2020'den bu yana en düşük yıllık toplam. Fonların ortalama büyüklüğü ve medyan büyüklüğü 2017'den bu yana en düşük seviyeye düştü.
2018'den bu yana, orta ölçekli fonlar (100 milyon ile 500 milyon dolar) şifreleme risk sermayesi finansmanında baskın bir rol oynamaktadır. Büyük fonlar (1 milyar dolar veya daha fazla) 2023 ve 2024'te dağıtım zorlukları ve değerleme riskleri gibi zorluklarla karşı karşıya kalmaktadır. Pantera Capital ve Standard Crypto gibi tanınmış fonlar hala aktif olup, iş alanlarını şifreleme dışındaki alanlara genişletmektedir.
2024 yılında 1 milyar dolardan fazla fon toplayan 10 fondan en büyük kapalı fon, Paradigm tarafından yönetilen Fund III'tür.
2024'te dikkate değer yatırım projeleri arasında Monad, Farcaster, Berachain, Story Protocol, 0G Labs, Polymarket, EigenLayer, Babylon, Sentient ve Zama bulunmaktadır. Bu projeler, blok zinciri altyapısı, hizmetler ve uygulamalar gibi birçok alanı kapsamaktadır.
Gelecekteki ana eğilimler arasında AI entegrasyonu, Bitcoin üzerindeki DeFi ve özel blok zincirleri bulunmaktadır. 0G Labs ve Sentient, AI alanında öncüdür, Babylon ise Bitcoin'in DeFi'deki rolünü güçlendirmektedir. Monad, Berachain ve Story Protocol'ün ana ağlarını başlatması bekleniyor.
Genel olarak, 2024 yılı şifreleme risk yatırım manzarası temkinli bir iyimserlik sergiliyor, finansman faaliyetleri yeniden yükseliyor ve kurumsal ilgi artıyor. Orta ölçekli fonlara geçiş ve yeni ortaya çıkan fonların sürekli olarak baskın olması, sektörün olgunlaştığını gösteriyor. Kısa vadede risk yatırımlarındaki düşüş ve fonlama döngüsünün uzaması rağmen, erken aşama risk yatırımlarına ilginin yanı sıra AI entegrasyonu gibi yeni trendler, sektörün potansiyel gücünü vurguluyor ve yeni bir büyüme ivmesinin yakında ortaya çıkabileceğini müjdeliyor.
This page may contain third-party content, which is provided for information purposes only (not representations/warranties) and should not be considered as an endorsement of its views by Gate, nor as financial or professional advice. See Disclaimer for details.
28 Likes
Reward
28
9
Share
Comment
0/400
TokenVelocity
· 07-24 05:45
Bu hala zayıf mı denir?
View OriginalReply0
ShitcoinConnoisseur
· 07-24 04:42
Sıcak noktada bir pozisyon girin? Ben kurumların enayiler için seviyesini arıyorum.
View OriginalReply0
TxFailed
· 07-23 12:57
aslında altyapı hala faturaları ödüyor, herkes meme'lerin peşinde koşarken... klasik hata
View OriginalReply0
WalletManager
· 07-22 04:41
Kardeşler, çok imzaya başlayalım! ETF'ye gemiye binin, varlık düzenlemeleri tam olsun.
View OriginalReply0
NFTFreezer
· 07-21 15:31
Fonlar artık elde edilemiyor.
View OriginalReply0
InfraVibes
· 07-21 15:31
Fon riskinden kaçınma, doğrudan coin satın almayı tercih etme
View OriginalReply0
LucidSleepwalker
· 07-21 15:31
Rüyada dolaşmanın bir anlamı yok, sadece coin ile oynamak istiyorum.
View OriginalReply0
AirdropATM
· 07-21 15:30
Şimdi mi oynayalım? Gelecek yıl beni hatırlayın.
View OriginalReply0
SleepyArbCat
· 07-21 15:30
Altyapı projelerinde son zamanlarda gaz almak gerçekten zor... Yorgunum
2024 şifreleme girişim sermayesi panoraması: Altyapı ön planda, fon toplamada en düşük yenilik
2024 yılı şifreleme risk yatırımları genel incelemesi: Altyapı projeleri aktif, fon toplama zayıf
2024 yılında şifreleme piyasası, Ocak ayında piyasaya sürülen nakit Bitcoin ETF'si ve Kasım ayında şifrelemeyi destekleyen ABD hükümetinin seçilmesi gibi önemli kilometre taşlarının katkısıyla önemli bir büyüme yaşadı. Yıl sonunda likit şifreli para birimlerinin piyasa değeri 3.4 trilyon dolara ulaştı ve yıllık %88 oranında bir artış gösterdi. Bitcoin'in piyasa değeri neredeyse 1 trilyon dolar artarak yıl sonunda 2 trilyon dolara yaklaştı ve toplam piyasa artışının %62'sini oluşturdu. Memecoin ve AI tokenlerinin patlaması da Bitcoin'in yükselişini destekledi; bu tokenler, özellikle Solana ağı üzerinde zincir içi etkinliklerin çoğuna hakim oldu.
Piyasa toparlansa da, şifreleme risk yatırımları alanı hâlâ zorluklarla karşı karşıya. Bitcoin, memecoin ve AI agent token'larının sunduğu risk yatırım fırsatları gibi ana eğilimler sınırlı. DeFi, oyun, metaverse ve NFT gibi daha önce popüler olan alanlar, yeni dikkat veya sermaye çekemedi. Altyapı şirketleri, geleneksel finansal hizmet kurumlarından yoğun rekabetle karşılaşıyor. Stabil coinler, tokenizasyon, DeFi-TradFi entegrasyonu ve şifreleme AI kesişimi gibi yeni trendler umut verse de, hâlâ gelişim aşamasında. Makroekonomik baskılar yüksek riskli yatırımları engelliyor ve bu durum, şifreleme risk yatırımları sektörünü orantısız bir şekilde etkiliyor.
2024'ün dördüncü çeyreğinde, risk sermayedarları şifreleme ve blok zinciri girişimlerine 3.5 milyar dolar yatırım yaptı ve çeyrekten çeyreğe %46'lık bir artış gösterdi. Yıl boyunca toplam yatırım tutarı 11.5 milyar dolar olup, toplam 2153 işlem gerçekleştirilmiştir. 2025 yılına kadar yıllık yatırım tutarının 18 milyar doları geçmesi bekleniyor, ancak yine de 2021 ve 2022 seviyelerinin altında kalacaktır.
Bitcoin'in giderek kurumsallaşması, stabil coinlerin yükselişi ve DeFi-TradFi entegrasyonunun potansiyel düzenleyici ilerlemeleri, gelecekteki yenilikçi odak alanları olacaktır. Bu faktörler, yeni ortaya çıkan trendlerle birleşerek, risk sermayesi faaliyetlerinin canlanmasını sağlayabilir.
2023 yılından bu yana, Bitcoin fiyatı ile şifreleme girişimlerine yapılan yatırım sermayesi arasındaki korelasyon belirgin şekilde zayıfladı. Olası nedenler arasında kurumsal yatırımcıların düzenleyici belirsizlik ve piyasa dalgalanmaları nedeniyle tereddüt etmesi, piyasa anlatımının Bitcoin'i destekleyecek şekilde değişmesi ve daha geniş risk sermayesi pazarındaki durgunluğun etkisi sayılabilir.
2024'te, altyapı şifreleme risk yatırımlarını yönlendirdi, 610'dan fazla işlem çekerek 5.5 milyar dolara ulaştı ve yıllık %57 büyüme gösterdi. Yatırımın odak noktası, L2 çözümleri aracılığıyla blok zinciri ağlarını genişletmek, hızı artırmak, maliyetleri düşürmek ve ölçeklenebilirliği sağlamak. Modüler teknoloji büyük miktarda fon aldı, likit staking protokolleri ve geliştirici araçları hala ana önceliklerdir.
NFT ve oyun girişimlerinin finansmanı 2.5 milyar dolar, 2023'ten biraz daha fazla. NFT pazarındaki aktiviteler düşmüş olmasına rağmen, NFT ve oyun hala odak noktasıdır, işlem sayısı 610'dan fazla. Kurumsal blok zinciri finansmanı %69 oranında büyük bir düşüşle 164 milyon dolara geriledi.
Web3 finansmanı dayanıklılık gösterdi, son iki yılda 3.3 milyar dolar toplandı. Büyüme, SocialFi, şifreleme AI ve DePIN gibi yeni ortaya çıkan trendlerden kaynaklandı. DePIN, hızlı bir şekilde büyüyen bir dikey alan haline geldi ve 260'dan fazla işlem ile 1 milyar dolara yakın finansman çekti.
DeFi 2024 yılında güçlü bir şekilde yeniden doğarak 530'dan fazla finansman sağlamış ve %85'lik bir yıllık artış göstermiştir. Bitcoin temelli DeFi kullanım durumları, ana itici güçtür.
Şifreleme sektörü hala erken finansman aşamasında yüksek oranda yoğunlaşmıştır. Erken işlemler, sermaye yatırımlarının %60'ını oluştururken, geç finansman %40'tır ve üçüncü çeyrekteki %15'ten önemli ölçüde artmıştır.
2024 yılında, Animoca Brands 100'den fazla yatırımla öncülük ediyor; OKX Ventures 80'den fazla; Cogigent Ventures, Binance Labs ve Foresight Ventures her biri yaklaşık 60; The Spartan Group, Big Brain Holdings ve Robot Ventures her biri 50'den fazla; Polychain Capital ve Amber Group gibi firmalar 40'tan fazla yatırım faaliyeti sürdürüyor.
Melek yatırımcılar arasında, Sandeep Nailwal en aktif olanı, 40'tan fazla yatırımda yer aldı; Paul Taylor ve DCF God ise 30'dan fazla yatırım yaptılar; Anatoly Yakovenko, Santiago R. Santos ve Balaji Srinivasan ise 25'in üzerinde yatırımda bulunmuşlardır; Mert Mumtaz da oldukça aktiftir.
2024'te risk sermayesi fonlarının toplanma miktarı son altı yılın en düşük seviyesine gerileyerek 865 fon için toplam 1047 milyar dolar oldu, bu da bir önceki yıla göre %18'lik bir düşüş anlamına geliyor. Şifreleme risk finansmanı baskı altında, yatırımcılar şifreleme risk sermaye fonlarına taahhütlerini azaltıyor. 79 yeni fon 51 milyar dolar topladı ve bu 2020'den bu yana en düşük yıllık toplam. Fonların ortalama büyüklüğü ve medyan büyüklüğü 2017'den bu yana en düşük seviyeye düştü.
2018'den bu yana, orta ölçekli fonlar (100 milyon ile 500 milyon dolar) şifreleme risk sermayesi finansmanında baskın bir rol oynamaktadır. Büyük fonlar (1 milyar dolar veya daha fazla) 2023 ve 2024'te dağıtım zorlukları ve değerleme riskleri gibi zorluklarla karşı karşıya kalmaktadır. Pantera Capital ve Standard Crypto gibi tanınmış fonlar hala aktif olup, iş alanlarını şifreleme dışındaki alanlara genişletmektedir.
2024 yılında 1 milyar dolardan fazla fon toplayan 10 fondan en büyük kapalı fon, Paradigm tarafından yönetilen Fund III'tür.
2024'te dikkate değer yatırım projeleri arasında Monad, Farcaster, Berachain, Story Protocol, 0G Labs, Polymarket, EigenLayer, Babylon, Sentient ve Zama bulunmaktadır. Bu projeler, blok zinciri altyapısı, hizmetler ve uygulamalar gibi birçok alanı kapsamaktadır.
Gelecekteki ana eğilimler arasında AI entegrasyonu, Bitcoin üzerindeki DeFi ve özel blok zincirleri bulunmaktadır. 0G Labs ve Sentient, AI alanında öncüdür, Babylon ise Bitcoin'in DeFi'deki rolünü güçlendirmektedir. Monad, Berachain ve Story Protocol'ün ana ağlarını başlatması bekleniyor.
Genel olarak, 2024 yılı şifreleme risk yatırım manzarası temkinli bir iyimserlik sergiliyor, finansman faaliyetleri yeniden yükseliyor ve kurumsal ilgi artıyor. Orta ölçekli fonlara geçiş ve yeni ortaya çıkan fonların sürekli olarak baskın olması, sektörün olgunlaştığını gösteriyor. Kısa vadede risk yatırımlarındaki düşüş ve fonlama döngüsünün uzaması rağmen, erken aşama risk yatırımlarına ilginin yanı sıra AI entegrasyonu gibi yeni trendler, sektörün potansiyel gücünü vurguluyor ve yeni bir büyüme ivmesinin yakında ortaya çıkabileceğini müjdeliyor.