Грейд випустив дослідження DePIN на початку цього року, в якому представлені провідні проекти DePIN та їхня капіталізація. З 2022 року DePIN і AI вважаються двома новими напрямками для інвестицій у криптовалютах. Однак у сфері DePIN, здається, ще не з'явився жоден знаковий проект. (Helium можна вважати провідним проектом, але його поява навіть передує концепції DePIN; у таблиці Bittensor, Render та Akash більше відносяться до AI-сфери ).
Отже, DePIN не вистачає достатньо потужного лідерського проєкту, щоб підвищити верхню межу цього сегмента. У сегменті DePIN можуть ще існувати деякі альфа-можливості протягом наступних 1-3 років.
У цій статті намагаються з нуля систематизувати інвестиційну логіку DePIN, включаючи причини, чому DePIN є вартою уваги інвестиційною нішею, а також пропонується простий аналітичний каркас. Оскільки DePIN є комплексним поняттям, що охоплює багато піднішей, у цій статті буде трохи макроекономічно пояснено концепцію, але все ж будуть наведені деякі конкретні приклади.
Чому варто звернути увагу на інвестиції в DePIN
DePIN не лише модне слово
По-перше, слід чітко визначити, що децентралізація інфраструктури фізичного світу не є марною ідеєю, а також не є простим "наративним хайпом", а є реальною можливістю для виконання. У DePIN справді існують випадки, коли децентралізація може "реалізувати" або "оптимізувати" певні сценарії.
Ось два прості приклади:
Один з основних напрямків DePIN - телекомунікаційна сфера. Наприклад, на ринку США традиційні оператори зв'язку зазвичай повинні інвестувати десятки мільярдів доларів у аукціони ліцензій на спектр та розгортання базових станцій, а потім оплачувати витрати на розгортання кожної макробазової станції з радіусом покриття 1-3 км у розмірі від 200 до 500 тисяч доларів. Під час аукціону 5G спектру в діапазоні 3,45GHz, проведеного Федеральною комісією зв'язку США у 2022 році, один з великих операторів інвестував 9 мільярдів доларів, ставши оператором з найбільшими витратами. Така централізована модель інфраструктури призводить до високих цін на послуги зв'язку.
А одна децентралізована мобільна мережа за допомогою краудсорсингу в спільноті розподіляє ці початкові витрати між кожним користувачем, особа повинна лише придбати гарячу точку за 249 доларів або 499 доларів, щоб підключитися до мережі, ставши "мікрооператором", і за допомогою токенів стимулювати спонтанне створення мережі спільноти, знижуючи загальні витрати. Вартість розгортання одного макро базової станції великим оператором становить приблизно 200 тисяч доларів, в той час як ця децентралізована мережа може досягти приблизно такого ж покриття, розгорнувши близько 100 гарячих точок за ( загальну вартість приблизно 50 тисяч доларів ), що знижує витрати приблизно на 75%.
Крім того, у сфері даних AI традиційним AI компаніям для отримання навчальних даних потрібно платити до 300 мільйонів доларів США на рік за API на певних соціальних платформах, а також використовувати послуги агентів для збору даних. Більше того, вони стикаються з дедалі більшою кількістю обмежень щодо авторських прав і технологій, що ускладнює забезпечення відповідності та різноманітності джерел даних.
Деяка децентралізована платформа збору даних подолала цю проблему за допомогою розподіленого веб-скрапінгу, дозволяючи користувачам ділитися незайнятою пропускною здатністю через завантаження розширення браузера, щоб допомогти збирати дані з публічних веб-сторінок і отримувати за це винагороду у токенах. Така модель значно знизила витрати на отримання даних для AI-компаній, одночасно забезпечуючи різноманітність даних і їх географічну розподіленість. Згідно зі статистикою цієї платформи, в даний час в мережі беруть участь 109,755,404 IP-адреси з 190 країн, які щоденно вносять 1,000 ТБ інтернет-даних.
Отже, основна точка відправлення для інвестування в напрямок DePIN полягає в тому, що децентралізовані фізичні інфраструктури мають можливість справлятися краще, ніж традиційні фізичні інфраструктури, і навіть робити те, що традиційні способи не можуть.
як точка перетворення інфраструктури та споживачів
Як дві основні лінії інвестування в криптовалюту, інфраструктура та споживачі стикаються з певними проблемами.
Інфраструктурні проекти загалом мають дві характеристики: по-перше, вони мають дуже сильні технологічні атрибути, наприклад, технології ZK, FHE, MPC мають дуже високий бар'єр входу, і в маркеті існує певний розрив у сприйнятті. По-друге, крім відомих нам проектів Layer1/2, кросчейн-мостів, стейкінгу, які можуть безпосередньо контактувати з кінцевими користувачами, більшість інфраструктури насправді орієнтована на підприємства. Наприклад, інструменти для розробників, рівень доступності даних, оракули, супутні процесори тощо, відносно віддалені від користувачів.
Ці два фактори ускладнюють просування інфраструктурних проектів у підвищенні обізнаності користувачів, а також погіршують їхню здатність до розповсюдження. Хоча якісна інфраструктура має певний рівень відповідності ринку та доходу, здатна самостійно виживати в циклах, проте в умовах дефіциту уваги на ринку, відсутність обізнаності ускладнює подальше виходу на ринок.
Зворотний бік полягає в тому, що споживчі проекти мають природну перевагу в захопленні обізнаності безпосередньо серед кінцевих користувачів. Однак нові концепції можуть бути легко спростовані ринком, і навіть після зміни популярності можуть впасти в ціні. Такі проекти часто потрапляють в цикл від наративного драйву до короткострокового вибуху, а потім до спростування та спадання, причому їх життєвий цикл короткий. Прикладами є деякі проекти соціальних токенів.
Зростання, обізнаність, додавання монет – це питання, які обговорюються в цьому циклі. У цілому, DePIN може досить добре вирішити проблему поєднання вищезазначених двох аспектів, знайти баланс.
DePIN базується на реальних потребах фізичного світу, таких як енергія, бездротові мережі тощо, якісні проекти DePIN мають міцну відповідність ринку та доходу, їх важко спростувати, і їх легко зрозуміти на ринку. Наприклад, децентралізована мобільна мережа з безлімітним тарифним планом за 30 доларів на місяць явно є дешевшою за пропозиції традиційних операторів.
DePIN також має попит на використання з боку користувачів, що може підвищити обізнаність. Наприклад, користувачі можуть завантажити браузерний плагін певної децентралізованої платформи збору даних, щоб внести свій вільний пропускну спроможність, наразі ця платформа вже досягла 2,5 мільйонів кінцевих користувачів, і багато з них є не криптоорієнтованими користувачами. Інші сегменти, такі як eSIM, WiFi, дані автомобілів тощо, також є такими, вони дуже близькі до користувачів.
Інвестиційна рамка DePIN
напрямок
Лише з інтуїції, 5G та бездротові мережі є великим ринком, тоді як дані автомобілів та погодні дані - це невеликий ринок. З боку попиту варто оцінити, чи є це невідкладною потребою ( 5G ) або ж попит є дуже сильним. А також, оскільки частка 5G на традиційному ринку є дуже великою, навіть якщо DePIN зможе захопити лише невелику частину, з урахуванням обсягу криптовалюти, обсяг ринку буде досить значним.
продукт
Згідно з певним дослідженням, модель DePIN особливо підходить для галузей з високими вимогами до капіталу, високими бар'єрами для входу, очевидними монопольними структурами та недостатнім використанням ресурсів. Відповідь на питання відповідності ринку по суті розглядає дві точки.
На стороні постачання, чи вдалося DePIN зробити те, що раніше не могло бути зроблено, або має виражені переваги в порівнянні з існуючими рішеннями ( за такими показниками, як вартість, ефективність тощо ). Наприклад, у проекті децентралізованої карти в сфері збору карт, традиційний збір карт стикається принаймні з трьома основними проблемами:
Традиційно покладаються на професійні автопарки та ручну розмітку, що має високі витрати і погану масштабованість
У великого сервісу карт оновлення відбуваються рідко, покриття віддалених районів низьке
Монополія постачальників централізованих картографічних послуг на право ціноутворення даних
Цей децентралізований проект карти дозволяє користувачам збирати дані через продаж автомобільних відеореєстраторів, використовуючи краудсорсинг для перетворення збору даних на те, що користувачі роблять під час щоденної їзди. За допомогою токенів стимулюють користувачів, щоб ресурси спочатку вкладалися в райони з високим попитом.
На стороні попиту продукти, які пропонує DePIN, повинні мати реальний ринковий попит, бажано з сильною готовністю платити. Подібний приклад - цей децентралізований картографічний проект може продавати дані картографії компаніям у сферах автоматизованого водіння, логістики, страхування тощо, а також міським органам, що підтверджує ключовий попит.
Щодо апаратного забезпечення, одна інвестиційна компанія у своїй статті 2023 року починає з обговорення апаратного забезпечення. Автор тут доповнює кілька думок.
Часова лінія обладнання може бути узагальнена як "виробництво - продаж - розповсюдження - обслуговування".
Виробництво
Чи проектна команда сама розробляє та виготовляє апаратне забезпечення, чи використовує наявне апаратне забезпечення? Наприклад, деяка децентралізована мобільна мережа пропонує два типи власних хотспотів, а також підтримує інтеграцію існуючих WiFi мереж. Або ж проекти DePIN, що стосуються обчислень і зберігання, можуть безпосередньо використовувати наявні графічні карти та жорсткі диски тощо.
Продаж
Ціна на продаж вказує на те, що користувачі будуть розраховувати період окупності на основі потенційного доходу. Домашній мобільний хост, продаж якого складає 249 доларів США, та пристрій збору даних автомобіля вартістю 1 331 доларів США.
Розподіл
Як розподілити? Розподіл включає багато невизначених факторів: терміни логістики, витрати на транспортування, а також цикл доставки, починаючи з передпродажу тощо. Для проектів, спрямованих на глобальний масштаб, неналежний дизайн і методи розподілу можуть суттєво уповільнити прогрес проекту.
обслуговування
Що потрібно зробити користувачам для обслуговування апаратного забезпечення? Деякі пристрої можуть зазнавати амортизації або зносу. Найпростіший приклад обслуговування - це певна децентралізована платформа збору даних, де користувачеві потрібно лише завантажити розширення браузера, без необхідності виконання інших дій; або ж певна децентралізована точка доступу мобільної мережі, яка може безперервно працювати після простого встановлення. Якщо мова йде про сонячну енергетику та інше, це може бути ще складніше.
Враховуючи вищезазначені пункти, найпростішою моделлю є модель деякої децентралізованої платформи збору даних - безпосереднє використання існуючої мережевої пропускної здатності, не потребуючи виробництва та розподілу, користувачі можуть почати без бар'єрів, і не потрібно продажу, що допомагає швидко розширити мережу на ранніх етапах проекту.
Безумовно, потреби проектів у апаратному забезпеченні різні в кожному напрямку. Але апаратне забезпечення пов'язане з тертям, яке виникає на етапі початкового впровадження. Чим менше тертя на ранніх етапах проекту, тим краще, оскільки з часом зрілість проекту може принести певне тертя, що сприяє утриманню та певному рівню зв'язку. Для стартап-команд важливо контролювати вибір шляхів у сфері апаратного забезпечення та інвестицій у ресурси, поступово просуваючись, а не намагаючись досягти всього одразу.
Уявіть собі, якщо "виробництво-продаж-розподіл-обслуговування" не є легким, то чому користувач повинен брати участь, якщо немає дуже сильного та високодостовірного стимулу?
економіка токенів
Дизайн механізмів токенів є одним з найскладніших аспектів проекту DePIN. На відміну від проектів в інших сферах, DePIN потрібно на ранніх етапах стимулювати всіх учасників мережі, тому токени потрібно запускати на дуже ранній стадії проекту. Цю тему варто розглянути в новій статті для проведення кейс-дослідження, у цій статті ми не будемо її розгортати.
команда
У командній структурі засновник повинен мати принаймні один з наступних фонів: по-перше, працював у традиційній компанії в цій галузі та має багатий досвід, відповідальний за технології та продукти та інші реальні питання, по-друге, криптоорієнтований, розуміє токеноміку та побудову спільноти, відрізняє вподобання та психічні моделі крипто- та некрипто-користувачів.
інші
Регуляторні питання, такі як збір дорожніх зображень і даних у деяких регіонах, очевидно, є дуже чутливими.
Підсумок
Криптовалюта в цьому циклі насправді не має "позакласного" застосування, здається, ми ще далекі від прийняття користувачами з-за меж кола.
Переглянути оригінал
Ця сторінка може містити контент третіх осіб, який надається виключно в інформаційних цілях (не в якості запевнень/гарантій) і не повинен розглядатися як схвалення його поглядів компанією Gate, а також як фінансова або професійна консультація. Див. Застереження для отримання детальної інформації.
13 лайків
Нагородити
13
3
Поділіться
Прокоментувати
0/400
BridgeTrustFund
· 07-20 22:29
depin немає сенсу
Переглянути оригіналвідповісти на0
ser_ngmi
· 07-20 22:16
Знову охолоне один трек?
Переглянути оригіналвідповісти на0
MoonBoi42
· 07-20 22:12
лідери навіть не можуть запампити, просто залишилися.
Повний аналіз інвестиційної логіки DePIN: можливості, виклики та рамки
З нуля почати розбирати інвестиційну логіку DePIN
Грейд випустив дослідження DePIN на початку цього року, в якому представлені провідні проекти DePIN та їхня капіталізація. З 2022 року DePIN і AI вважаються двома новими напрямками для інвестицій у криптовалютах. Однак у сфері DePIN, здається, ще не з'явився жоден знаковий проект. (Helium можна вважати провідним проектом, але його поява навіть передує концепції DePIN; у таблиці Bittensor, Render та Akash більше відносяться до AI-сфери ).
Отже, DePIN не вистачає достатньо потужного лідерського проєкту, щоб підвищити верхню межу цього сегмента. У сегменті DePIN можуть ще існувати деякі альфа-можливості протягом наступних 1-3 років.
У цій статті намагаються з нуля систематизувати інвестиційну логіку DePIN, включаючи причини, чому DePIN є вартою уваги інвестиційною нішею, а також пропонується простий аналітичний каркас. Оскільки DePIN є комплексним поняттям, що охоплює багато піднішей, у цій статті буде трохи макроекономічно пояснено концепцію, але все ж будуть наведені деякі конкретні приклади.
Чому варто звернути увагу на інвестиції в DePIN
DePIN не лише модне слово
По-перше, слід чітко визначити, що децентралізація інфраструктури фізичного світу не є марною ідеєю, а також не є простим "наративним хайпом", а є реальною можливістю для виконання. У DePIN справді існують випадки, коли децентралізація може "реалізувати" або "оптимізувати" певні сценарії.
Ось два прості приклади:
Один з основних напрямків DePIN - телекомунікаційна сфера. Наприклад, на ринку США традиційні оператори зв'язку зазвичай повинні інвестувати десятки мільярдів доларів у аукціони ліцензій на спектр та розгортання базових станцій, а потім оплачувати витрати на розгортання кожної макробазової станції з радіусом покриття 1-3 км у розмірі від 200 до 500 тисяч доларів. Під час аукціону 5G спектру в діапазоні 3,45GHz, проведеного Федеральною комісією зв'язку США у 2022 році, один з великих операторів інвестував 9 мільярдів доларів, ставши оператором з найбільшими витратами. Така централізована модель інфраструктури призводить до високих цін на послуги зв'язку.
А одна децентралізована мобільна мережа за допомогою краудсорсингу в спільноті розподіляє ці початкові витрати між кожним користувачем, особа повинна лише придбати гарячу точку за 249 доларів або 499 доларів, щоб підключитися до мережі, ставши "мікрооператором", і за допомогою токенів стимулювати спонтанне створення мережі спільноти, знижуючи загальні витрати. Вартість розгортання одного макро базової станції великим оператором становить приблизно 200 тисяч доларів, в той час як ця децентралізована мережа може досягти приблизно такого ж покриття, розгорнувши близько 100 гарячих точок за ( загальну вартість приблизно 50 тисяч доларів ), що знижує витрати приблизно на 75%.
Крім того, у сфері даних AI традиційним AI компаніям для отримання навчальних даних потрібно платити до 300 мільйонів доларів США на рік за API на певних соціальних платформах, а також використовувати послуги агентів для збору даних. Більше того, вони стикаються з дедалі більшою кількістю обмежень щодо авторських прав і технологій, що ускладнює забезпечення відповідності та різноманітності джерел даних.
Деяка децентралізована платформа збору даних подолала цю проблему за допомогою розподіленого веб-скрапінгу, дозволяючи користувачам ділитися незайнятою пропускною здатністю через завантаження розширення браузера, щоб допомогти збирати дані з публічних веб-сторінок і отримувати за це винагороду у токенах. Така модель значно знизила витрати на отримання даних для AI-компаній, одночасно забезпечуючи різноманітність даних і їх географічну розподіленість. Згідно зі статистикою цієї платформи, в даний час в мережі беруть участь 109,755,404 IP-адреси з 190 країн, які щоденно вносять 1,000 ТБ інтернет-даних.
Отже, основна точка відправлення для інвестування в напрямок DePIN полягає в тому, що децентралізовані фізичні інфраструктури мають можливість справлятися краще, ніж традиційні фізичні інфраструктури, і навіть робити те, що традиційні способи не можуть.
як точка перетворення інфраструктури та споживачів
Як дві основні лінії інвестування в криптовалюту, інфраструктура та споживачі стикаються з певними проблемами.
Інфраструктурні проекти загалом мають дві характеристики: по-перше, вони мають дуже сильні технологічні атрибути, наприклад, технології ZK, FHE, MPC мають дуже високий бар'єр входу, і в маркеті існує певний розрив у сприйнятті. По-друге, крім відомих нам проектів Layer1/2, кросчейн-мостів, стейкінгу, які можуть безпосередньо контактувати з кінцевими користувачами, більшість інфраструктури насправді орієнтована на підприємства. Наприклад, інструменти для розробників, рівень доступності даних, оракули, супутні процесори тощо, відносно віддалені від користувачів.
Ці два фактори ускладнюють просування інфраструктурних проектів у підвищенні обізнаності користувачів, а також погіршують їхню здатність до розповсюдження. Хоча якісна інфраструктура має певний рівень відповідності ринку та доходу, здатна самостійно виживати в циклах, проте в умовах дефіциту уваги на ринку, відсутність обізнаності ускладнює подальше виходу на ринок.
Зворотний бік полягає в тому, що споживчі проекти мають природну перевагу в захопленні обізнаності безпосередньо серед кінцевих користувачів. Однак нові концепції можуть бути легко спростовані ринком, і навіть після зміни популярності можуть впасти в ціні. Такі проекти часто потрапляють в цикл від наративного драйву до короткострокового вибуху, а потім до спростування та спадання, причому їх життєвий цикл короткий. Прикладами є деякі проекти соціальних токенів.
Зростання, обізнаність, додавання монет – це питання, які обговорюються в цьому циклі. У цілому, DePIN може досить добре вирішити проблему поєднання вищезазначених двох аспектів, знайти баланс.
DePIN базується на реальних потребах фізичного світу, таких як енергія, бездротові мережі тощо, якісні проекти DePIN мають міцну відповідність ринку та доходу, їх важко спростувати, і їх легко зрозуміти на ринку. Наприклад, децентралізована мобільна мережа з безлімітним тарифним планом за 30 доларів на місяць явно є дешевшою за пропозиції традиційних операторів.
DePIN також має попит на використання з боку користувачів, що може підвищити обізнаність. Наприклад, користувачі можуть завантажити браузерний плагін певної децентралізованої платформи збору даних, щоб внести свій вільний пропускну спроможність, наразі ця платформа вже досягла 2,5 мільйонів кінцевих користувачів, і багато з них є не криптоорієнтованими користувачами. Інші сегменти, такі як eSIM, WiFi, дані автомобілів тощо, також є такими, вони дуже близькі до користувачів.
Інвестиційна рамка DePIN
напрямок
Лише з інтуїції, 5G та бездротові мережі є великим ринком, тоді як дані автомобілів та погодні дані - це невеликий ринок. З боку попиту варто оцінити, чи є це невідкладною потребою ( 5G ) або ж попит є дуже сильним. А також, оскільки частка 5G на традиційному ринку є дуже великою, навіть якщо DePIN зможе захопити лише невелику частину, з урахуванням обсягу криптовалюти, обсяг ринку буде досить значним.
продукт
Згідно з певним дослідженням, модель DePIN особливо підходить для галузей з високими вимогами до капіталу, високими бар'єрами для входу, очевидними монопольними структурами та недостатнім використанням ресурсів. Відповідь на питання відповідності ринку по суті розглядає дві точки.
На стороні постачання, чи вдалося DePIN зробити те, що раніше не могло бути зроблено, або має виражені переваги в порівнянні з існуючими рішеннями ( за такими показниками, як вартість, ефективність тощо ). Наприклад, у проекті децентралізованої карти в сфері збору карт, традиційний збір карт стикається принаймні з трьома основними проблемами:
Цей децентралізований проект карти дозволяє користувачам збирати дані через продаж автомобільних відеореєстраторів, використовуючи краудсорсинг для перетворення збору даних на те, що користувачі роблять під час щоденної їзди. За допомогою токенів стимулюють користувачів, щоб ресурси спочатку вкладалися в райони з високим попитом.
На стороні попиту продукти, які пропонує DePIN, повинні мати реальний ринковий попит, бажано з сильною готовністю платити. Подібний приклад - цей децентралізований картографічний проект може продавати дані картографії компаніям у сферах автоматизованого водіння, логістики, страхування тощо, а також міським органам, що підтверджує ключовий попит.
Щодо апаратного забезпечення, одна інвестиційна компанія у своїй статті 2023 року починає з обговорення апаратного забезпечення. Автор тут доповнює кілька думок.
Часова лінія обладнання може бути узагальнена як "виробництво - продаж - розповсюдження - обслуговування".
Виробництво
Чи проектна команда сама розробляє та виготовляє апаратне забезпечення, чи використовує наявне апаратне забезпечення? Наприклад, деяка децентралізована мобільна мережа пропонує два типи власних хотспотів, а також підтримує інтеграцію існуючих WiFi мереж. Або ж проекти DePIN, що стосуються обчислень і зберігання, можуть безпосередньо використовувати наявні графічні карти та жорсткі диски тощо.
Продаж
Ціна на продаж вказує на те, що користувачі будуть розраховувати період окупності на основі потенційного доходу. Домашній мобільний хост, продаж якого складає 249 доларів США, та пристрій збору даних автомобіля вартістю 1 331 доларів США.
Розподіл
Як розподілити? Розподіл включає багато невизначених факторів: терміни логістики, витрати на транспортування, а також цикл доставки, починаючи з передпродажу тощо. Для проектів, спрямованих на глобальний масштаб, неналежний дизайн і методи розподілу можуть суттєво уповільнити прогрес проекту.
обслуговування
Що потрібно зробити користувачам для обслуговування апаратного забезпечення? Деякі пристрої можуть зазнавати амортизації або зносу. Найпростіший приклад обслуговування - це певна децентралізована платформа збору даних, де користувачеві потрібно лише завантажити розширення браузера, без необхідності виконання інших дій; або ж певна децентралізована точка доступу мобільної мережі, яка може безперервно працювати після простого встановлення. Якщо мова йде про сонячну енергетику та інше, це може бути ще складніше.
Враховуючи вищезазначені пункти, найпростішою моделлю є модель деякої децентралізованої платформи збору даних - безпосереднє використання існуючої мережевої пропускної здатності, не потребуючи виробництва та розподілу, користувачі можуть почати без бар'єрів, і не потрібно продажу, що допомагає швидко розширити мережу на ранніх етапах проекту.
Безумовно, потреби проектів у апаратному забезпеченні різні в кожному напрямку. Але апаратне забезпечення пов'язане з тертям, яке виникає на етапі початкового впровадження. Чим менше тертя на ранніх етапах проекту, тим краще, оскільки з часом зрілість проекту може принести певне тертя, що сприяє утриманню та певному рівню зв'язку. Для стартап-команд важливо контролювати вибір шляхів у сфері апаратного забезпечення та інвестицій у ресурси, поступово просуваючись, а не намагаючись досягти всього одразу.
Уявіть собі, якщо "виробництво-продаж-розподіл-обслуговування" не є легким, то чому користувач повинен брати участь, якщо немає дуже сильного та високодостовірного стимулу?
економіка токенів
Дизайн механізмів токенів є одним з найскладніших аспектів проекту DePIN. На відміну від проектів в інших сферах, DePIN потрібно на ранніх етапах стимулювати всіх учасників мережі, тому токени потрібно запускати на дуже ранній стадії проекту. Цю тему варто розглянути в новій статті для проведення кейс-дослідження, у цій статті ми не будемо її розгортати.
команда
У командній структурі засновник повинен мати принаймні один з наступних фонів: по-перше, працював у традиційній компанії в цій галузі та має багатий досвід, відповідальний за технології та продукти та інші реальні питання, по-друге, криптоорієнтований, розуміє токеноміку та побудову спільноти, відрізняє вподобання та психічні моделі крипто- та некрипто-користувачів.
інші
Регуляторні питання, такі як збір дорожніх зображень і даних у деяких регіонах, очевидно, є дуже чутливими.
Підсумок
Криптовалюта в цьому циклі насправді не має "позакласного" застосування, здається, ми ще далекі від прийняття користувачами з-за меж кола.